Инвестбанк: Твърде малка, за да е страшно

Банката на Петя Славова не издържа стрес теста, но се справя с 20 млн. лв. допълнителен капитал

Най-драстични отклонения между отчетено и реално състояние, най-много предписания за корекция на неизправностите и най-слабо представяне на стрес теста, който показва риск от достигане до отрицателен капитал дори при нормално развитие на икономиката.

Това е резултатът на Инвестбанк от прегледа на качеството на активите. Според регулатора проблемите на институцията са поправими с 20 млн. лв. капитал, който основният акционер Петя Славова ще трябва да набави до април догодина.

Макар сумата да изглежда миниатюрна за възможностите на пазар с 85 млрд. лв. активи, не е много сигурно, че бизнес дамата има откъде да ги вземе. За предходните увеличения беше привлечен омански акционер, който придоби 1/3 от капитала, и при привличането на още външен капитал тя може да трябва да се прости с контрола. Освен това мениджмънтът и собствениците на банката от години знаят много от това, което прегледът на качеството на активите показа - одиторите хронично го посочват в забележките си. Въпреки това тя не успя да подготви и капитализира банката си достатъчно добре. Така Инвестбанк е една от двете зле представили се институции в проверката и може би само скромният й мащаб - 12-а по размер с близо 2 млрд. лв. активи, е причина за спокойствието на регулатора и сравнително меките, макар и многобройни, наложени мерки. От самата Инвестбанк отказаха среща с журналист на „Капитал“и допълнителни коментари с аргумент, че са дали обяснения по всички мерки.

Голямото преизчисляване

Банката на Петя Славова бе една от трите, в които като независим външен консултант влезе френската одиторска компания Mazars.

Ревизията води до преизчисляване на основ- ните показатели на Инвестбанк в негативна посока, при това със стъпка без аналог като големина за целия банков сектор. Съотношението на капитала от първи ред към рисково претеглените активи (CET1) е не 14.6%, както се твърдеше досега, а е 6.5% при законов минимум от 4.5%. Общата капиталова адекватност пада от 18.7% на 11% при законов праг от 8%. Банката всъщност и по двата показателя пада под изискванията на БНБ, която над европейските минимуми изисква да се поддържат и два буфера, които сумарно възлизат на 5.5% CET1. Така изискванията на надзора всъщност са 10% за базовия капитал и 13.5% за общата капиталова адекватност. И банката трябва да възстанови капитала си именно до тези нива.

В пари капиталът от първи ред на Инвестбанк преди прегледа е 176.3 млн. лв., а ниво на буфера от 4.5% значи, че тя трябва да разполага с минимум 54.2 млн. лв. за покритие на рисковите експозиции. Другото ниво от 8% за обща капиталова адекватност означава, че тя трябва да има 96.3 млн. лв., за да отговори на регулаторните изисквания. И в двата случая Инвестбанк ги покрива, но въпреки това БНБ й налага предписание да увеличи капитала в следващите девет месеца за попълване на капиталовите буфери, които са сумарно за 66 млн. лв. Банката ще трябва да намали рисково претеглените си експозиции (найчесто това става с продажба на портфейли) със 134 млн. лв., което да освободи още 18 млн. лв. капитал. Предвижда се и продажба на придобити обезпечения за 70 млн. лв.

Покриване на хипотетичните минуси

Възможно е допълнителните мерки да са заради слабия резултат на стрес теста. Инвестбанк би се оказала с отрицателен капитал от -1.6%, ако макроикономическата прогноза на БНБ за следващите три години се сбъдне (базисният сценарий я копира едно към едно). Ситуацията става още по-пагубна за банката на Петя Славова при утежнения сце-

За три години Инвестбанк трябва да свие административните си разходи почти наполовина.