Mexicana Liverpool lanzará OPA por Ripley con un premio de 25,5%. Suspenden acción
Lázaro Calderón informó a la SVS que alcanzó un acuerdo para que los mexicanos realicen una OPA hasta por el 100% de las acciones, con un piso de 25,5% para declarar exitosa la operación.
—Un premio de 25,5% respecto del cierre de ayer o de 51% respecto del promedio de los últimos 12 meses, es el que ofreció El Puerto de Liverpool, la empresa líder en México en el sector departamental presidida por Max David Michel, por cada acción de Ripley Corp. La OPA será por hasta el 100%, pero será declarada exitosa con un mínimo de 25,5% de las acciones de la firma. Las acciones de la empresa fueron suspendidas.
¿Qué ha pasado? El gigante mexicano El Puerto de Liverpool acordó con los controladores de Ripley lanzar una OPA por hasta el 100% de la propiedad, aunque con un piso para ser declarada exitosa de 25,5%.
¿A qué precio? Cada acción a $420, lo que implica un premio respecto del cierre de ayer de 25,5% y de 51% respecto al promedio de los últimos 12 meses.
¿Qué consecuencias tiene? Si bien la información fue entregada tras el cierre del mercado bursátil, la acción fue suspendida para que el mercado pueda digerir la información hoy. —Un premio de 25,5% respecto del cierre de ayer o de 51% respecto del promedio de los últimos 12 meses, es el que ofreció El Puerto de Liverpool, la empresa líder en México en el sector departamental presidida por Max David Michel, por cada acción de Ripley Corp.
La OPA será por hasta el 100%, pero será declarada exitosa con un mínimo de 25,5% de las acciones de la firma. Los controladores de Ripley poseen un 52,98% de la propiedad. El precio fijado para cada acción es de $420, lo que valoriza a la compañía en unos US$1.230 millones. Ayer la firma estaba valorizada en US$983 millones.
Las partes ya firmaron un pacto de accionistas por lo que la operación no contempla llegar hasta un 100% en esta primera parte.
Si bien el hecho esencial enviado a la Superintendencia de Valores y Seguros fue tras el cierre del mercado bursátil, decidieron suspender las transacciones de las acciones para que el mercado pudiese digerir las novedades.
En todo caso, ya hace bastante tiempo se venía espe- culando sobre conversaciones entre las partes, lo que había disparado el precio de las acciones del retailer chileno. Las versiones de acuerdo habían sido desmentidas en su minuto. En dicha oportunidad, Lázaro Calderón Volochinsky confirmó mediante una respuesta vía oficio a la Bolsa de Valores, las conversaciones: “En particular ha habido conversaciones con Puerto de Liverpool, pero no existen acuerdos con dicha empresa que informar al mercado”, declaró
BTG Pactual, asesor de la operación, señaló en un comunicado que “La Oferta será realizada por una filial de Liverpool dentro de los 10 días hábiles siguientes a la fecha en que se hayan cumplido las condiciones solicitadas por Liverpool para el inicio de la Oferta, incluyendo la autorización por parte de la Superintendencia de Bancos e Instituciones Financieras para que Liverpool adquiera más del 10% de las acciones de la Sociedad e, indirectamente, pase a participar en más de
un 10% del capital de Banco Ripley”.
PACTO DE ACCIONISTAS
Las partes han acordado un pacto de accionistas, el cual entrará a regir en caso que la OPA sea declarada exitosa. Dicho pacto contempla un compromiso de administración conjunta en Ripley, y establece restricciones y derechos recíprocos respecto a la transferencia de acciones
de la Sociedad propios de este tipo de acuerdos, incluyendo una opción de liquidez a favor de los actuales accionistas controladores para vender acciones a Liverpool a partir del quinto aniversario desde la fecha en que la OPA haya sido declarada exitosa.
En los últimos meses la compañía había puesto el foco también en el negocio de centros comerciales, lue-
go de haber adquirido una participación relevante en Mall de Viña del Mar, operadora de Mall Marina Arauco. La compañía valoró sus activos en esa área en US$707 millones, cifra que eventualmente podría crecer si se considera la reciente transacción de los centros comerciales Espacio Urbano, de Walmart Chile, a las aseguradoras ligadas a ILC por US$646 millones.
Familia controladora: Andrés Calderón Volochinsky, Lázaro Calderón Volochinsky, Michel Calderón Volochinsky y Verónica Calderón Volochinsky.