Бонусы топ-ме­не­дже­ров «От­кры­тия» вы­зва­ли по­до­зре­ние ЦБ

Бонусы топ-ме­не­дже­ров «От­кры­тия» вы­зва­ли по­до­зре­ние ЦБ

RBC - - ПЕРВАЯ СТРАНИЦА - ЕЛЕ­НА ПАШУТИНСКАЯ, МА­РИ­НА БОЖКО, АНА­СТА­СИЯ КРИВОРОТОВА, ЕКА­ТЕ­РИ­НА ЛИТОВА

ЦБ по­до­зре­ва­ет ме­недж­мент «От­кры­тия» в вы­во­де ак­ти­вов при по­лу­че­нии бо­ну­сов, а так­же в ма­ни­пу­ля­ци­ях с об­ли­га­ци­я­ми для «при­укра­ши­ва­ния» ба­лан­са. РБК разо­брал­ся, как упре­ки ре­гу­ля­то­ра ска­жут­ся на судь­бе ру­ко­вод­ства «От­кры­тия».

Пред­се­да­тель ЦБ Эль­ви­ра На­би­ул­ли­на в чет­верг, 14 сен­тяб­ря, по­дроб­но про­ком­мен­ти­ро­ва­ла си­ту­а­цию с са­на­ци­ей бан­ка «ФК От­кры­тие», впер­вые рас­кри­ти­ко­вав ра­бо­ту топ-ме­не­дже­ров бан­ка. «Глу­бин­ной при­чи­ной бы­ла слишком рис­ко­вая, ба­зи­ру­ю­ща­я­ся на по­сто­ян­ной экс­пан­сии и круп­но­мас­штаб­ных рис­ко­ван­ных опе­ра­ци­ях биз­нес-мо­дель, — за­яви­ла Эль­ви­ра На­би­ул­ли­на. — При этом в бан­ке не уде­ля­лось до­ста­точ­но вни­ма­ния управ­ле­нию рис­ка­ми».

По­ми­мо тех триг­ге­ров, сра­бо­тав­ших в «ФК От­кры­тие», ко­то­рые ра­нее от­ме­ча­ли пред­ста­ви­те­ли ЦБ (неудач­ная санация бан­ка «Траст» и по­куп­ка убы­точ­но­го ли­де­ра ОСАГО «Росгос­стра­ха»), Эль­ви­ра На­би­ул­ли­на впер­вые ука­за­ла на недоб­ро­со­вест­ные опе­ра­ции внут­ри бан­ка. В ка­че­стве при­ме­ра то­го, что в сво­их дей­стви­ях банк «ори­ен­ти­ро­вал­ся на крат­ко­сроч­ные вы­го­ды без по­ни­ма­ния дол­го­сроч­ных по­след­ствий», На­би­ул­ли­на при­ве­ла си­ту­а­цию с ев­ро­об­ли­га­ци­я­ми рос­сий­ско­го пра­ви­тель­ства со сро­ком по­га­ше­ния в 2030 го­ду (из­вест­ны на рын­ке как «Рос­сия 30»), зна­чи­тель­ная часть ко­то­рых бы­ла скон­цен­три­ро­ва­на на ба­лан­се «От­кры­тия». «На ба­лан­се «От­кры­тия» эти бу­ма­ги сто­я­ли по за­вы­шен­ной цене, что поз­во­ля­ло при­укра­ши­вать фи­нан­со­вое со­сто­я­ние бан­ка, — кон­ста­ти­ро­ва­ла Эль­ви­ра На­би­ул­ли­на. — Име­ло ме­сто опре­де­лен­ное ма­ни­пу­ли­ро­ва­ние ры­ноч­ной це­ной».

Вто­рым фак­то­ром, на ко­то­рый об­ра­ти­ла вни­ма­ние Эль­ви­ра На­би­ул­ли­на, бы­ла вы­пла­та ме­не­дже­ра­ми бан­ка бо­ну­сов фак­ти­че­ски на­ка­нуне са­на­ции. «Мы пла­ни­ру­ем оспо­рить в су­де вы­пла­ту ме­не­дже­ра­ми се­бе бо­ну­сов за пер­вое по­лу­го­дие 2017 го­да, — за­яви­ла она. — Ре­ше­ние о вы­пла­те по­вы­шен­ных бо­ну­сов и ди­ви­ден­дов за ме­сяц-пол­то­ра до от­зы­ва ли­цен­зии или са­на­ции мо­жет ин­тер­пре­ти­ро­вать­ся в том чис­ле и как вы­вод ак­ти­вов».

С мо­мен­та объ­яв­ле­ния ЦБ о вве­де­нии в «ФК От­кры­тие» вре­мен­ной ад­ми­ни­стра­ции он да­вал лишь аб­стракт­ные ком­мен­та­рии о неудач­ной биз­нес-мо­де­ли бан­ка, под­чер­ки­вая при этом ло­яль­ность управ­лен­цев бан­ка ре­гу­ля­то­ру. «Ре­а­ли­за­ция мер по по­вы­ше­нию фи­нан­со­вой устой­чи­во­сти бан­ка осу­ществ­ля­ет­ся в со­труд­ни- че­стве с дей­ству­ю­щи­ми соб­ствен­ни­ка­ми и ру­ко­во­ди­те­ля­ми, что поз­во­лит обес­пе­чить непре­рыв­ность его де­я­тель­но­сти на рын­ке бан­ков­ских услуг и осу­ще­ствить в по­сле­ду­ю­щем все необ­хо­ди­мые ме­ро­при­я­тия с це­лью даль­ней­ше­го раз­ви­тия де­я­тель­но­сти бан­ка», — го­во­ри­лось в со­об­ще­нии ЦБ о вве­де­нии в «ФК От­кры­тие» вре­мен­ной ад­ми­ни­стра­ции. Пер­вый зам­пред ЦБ Дмит­рий Ту­лин, ком­мен­ти­руя это со­бы­тие, от­ме­чал: соб­ствен­ни­ки бан­ка са­ми об­ра­ти­лись в Цен­тро­банк.

Ма­ни­пу­ля­ция це­ной

О том, что струк­ту­ры «От­кры­тия» кон­со­ли­ди­ро­ва­ли на сво­ем ба­лан­се прак­ти­че­ски пол­но­стью вы­пуск об­ли­га­ций «Рос­сия 30», вло­жив в них по­чти 1 трлн руб., ста­ло офи­ци­аль­но из­вест­но в мае 2016 го­да. Ос­нов­ной объ­ем вы­пус­ка груп­па «От­кры­тие Хол­динг» кон­со­ли­ди­ро­ва­ла в 2015 го­ду. Со­глас­но от­чет­но­сти хол­дин­га за 2015 год, груп­па бы­ла дер­жа­те­лем 74% вы- пус­ка «Рос­сия 30» (на 31 де­каб­ря 2014 го­да — 2%) ба­лан­со­вой стоимостью 831,96 млрд руб. «Банк на­чал ску­пать «Рос­сию 30» в кон­це 2014 го­да, боль­шую часть он ку­пил на сред­ства, при­вле­чен­ные в ЦБ по сдел­кам ва­лют­но­го РЕ­ПО», — го­во­рил в мае 2016 го­да ис­точ­ник РБК, близ­кий к бан­ку.

В от­чет­но­сти бы­ло ска­за­но, что «столь зна­чи­тель­ные вло­же­ния со­зда­ют риск лик­вид­но­сти и мо­гут ока­зать от­ри­ца­тель­ное вли­я­ние на фи­нан­со­вое со­сто­я­ние груп­пы, ес­ли из­ме­нят­ся усло­вия фи­нан­си­ро­ва­ния или эти бу­ма­ги при­дет­ся про­дать». В 2016 го­ду «От­кры­тие Хол­динг» от­чи­ты­вал­ся, что вла­де­ет уже 59% вы­пус­ка ба­лан­со­вой стоимостью 496,15 млрд руб., а к кон­цу пер­во­го по­лу­го­дия 2017-го вло­же­ния сни­зи­лись еще до 51% вы­пус­ка. Од­на­ко в ито­ге до са­на­ции бан­ка си­ту­а­ция не бы­ла ре­ше­на. «В рам­ках ра­бо­ты по по­вы­ше­нию кон­тро­ля над рис­ка­ми <...> в слу­ча­ях, ко­гда на ба­лан­се бан­ка скон­цен­три­ро­ван по­чти пол­ный объ­ем той или иной цен­ной бу­ма- ги — это со­зда­ет до­пол­ни­тель­ные рис­ки, мы мо­жем тре­бо­вать со­зда­ния до­пол­ни­тель­ных ре­зер­вов», — ска­за­ла Эль­ви­ра На­би­ул­ли­на.

Рас­по­ла­гая бо­лее чем по­ло­ви­ной вы­пус­ка «Рос­сии 30», «От­кры­тие» фак­ти­че­ски мог­ло вли­ять на ры­ноч­ные ко­ти­ров­ки, в том чис­ле за­вы­шая их це­ну, не ис­клю­ча­ет ана­ли­тик Райф­фай­зен­бан­ка Де­нис По­ры­вай.

Вла­де­ние боль­шей ча­стью вы­пус­ка поз­во­ля­ет опре­де­лять ры­ноч­ную це­ну об­ли­га­ций, что ав­то­ма­ти­че­ски поз­во­ля­ло за­вы­шать раз­мер ак­ти­вов бан­ка, ука­зы­ва­ет главный эко­но­мист ING Bank по РФ и СНГ Дмит­рий По­ле­вой. По мне­нию опро­шен­ных РБК юри­стов, сло­ва На­би­ул­ли­ной мож­но счи­тать се­рьез­ным об­ви­не­ни­ем. «Ес­ли бу­дет до­ка­за­на фаль­си­фи­ка­ция от­чет­но­сти, то от­вет­ствен­ных мо­гут при­влечь к уго­лов­ной от­вет­ствен­но­сти», — го­во­рит парт­нер кол­ле­гии ад­во­ка­тов «Ион­цев, Ля­хов­ский и парт­не­ры» Игорь Ду­бов. По сло­вам управ­ля­ю­ще­го парт­не­ра ад­во­кат­ско­го бю­ро А2 Ми­ха­и­ла Алек­сан­дро­ва, ЦБ со­глас­но ст. 5 ФЗ №127 «О банк­рот­стве» впра­ве об­ра­тить­ся в ар­бит­раж­ный суд с тре­бо­ва­ни­ем о воз­ме­ще­нии убыт­ков, при­чи­нен­ных дей­стви­я­ми (без­дей­стви­ем) лиц, кон­тро­ли­ру­ю­щих кре­дит­ную ор­га­ни­за­цию, в от­но­ше­нии ко­то­рой осу­ществ­ля­ют­ся ме­ры по пре­ду­пре­жде­нию банк­рот­ства с уча­сти­ем Бан- ка Рос­сии. Кро­ме то­го, на­по­ми­на­ют юри­сты, ст. 189.23 за­ко­на «О банк­рот­стве» преду­смат­ри­ва­ет при­вле­че­ние к от­вет­ствен­но­сти вла­дель­цев бан­ка, ра­зо­рив­ших кре­дит­ную ор­га­ни­за­цию. «При­чем бре­мя до­ка­зы­ва­ния то­го, что это не они до­ве­ли ор­га­ни­за­цию до та­ко­го со­сто­я­ния, что она мог­ла стать банк­ро­том, как раз на этих лиц и воз­ло­же­но», — до­бав­ля­ет юрист.

По дан­ным «От­кры­тия», бонусы по ито­гам пер­во­го по­лу­го­дия со­от­вет­ство­ва­ли обыч­ным, в том чис­ле чле­ны прав­ле­ния по­лу­чи­ли 290 млн руб.

Во­про­сы к бо­ну­сам

Ре­гу­ля­тор не озву­чил раз­мер вы­плат воз­на­граж­де­ний и бо­ну­сов, ко­то­рые он мо­жет опро­те­сто­вы­вать, — но речь идет о «до­ста­точ­но круп­ных сум­мах». По дан­ным са­мо­го «От­кры­тия», по ито­гам пер­во­го по­лу­го­дия бы­ли вы­пла­че­ны бонусы ши­ро­ко­му кру­гу со­труд­ни­ков. «Их раз­мер со­от­вет­ство­вал обыч­но­му го­до­во­му бо­ну­су, в том чис­ле чле­ны прав­ле­ния по­лу­чи­ли 290 млн руб. Чле­нам на­блю­да­тель­но­го со­ве­та бонусы не вы­пла­чи­ва­лись», — со­об­щил пред­ста­ви­тель бан­ка. В «ФК От­кры­тие» при этом под­черк­ну­ли, что бонусы вы­пла­чи­ва­лись в со­от­вет­ствии с по­ло­же­ни­ем об опла­те тру­да и пре­ми­ро­ва­нии. «Ин­фор­ма­ци­ей о том, что пред­ста­ви­те­ли «От­кры­тия» ве­дут пе­ре­го­во­ры с ЦБ РФ о воз­мож­но­сти вве­де­ния мер по по­вы­ше­нию фи­нан­со­вой устой­чи­во­сти, вла­дел очень огра­ни­чен­ный круг

ру­ко­во­ди­те­лей бан­ка», — до­ба­ви­ли в «От­кры­тии».

Вме­сте с тем парт­нер пра­во­во­го бю­ро «Оле­вин­ский, Бу­ю­кян и парт­не­ры» Ма­го­мед Газ­ди­ев ука­зы­ва­ет, что рын­ку о про­бле­мах внут­ри «ФК От­кры­тие» бы­ло из­вест­но за­дол­го до на­ча­ла са­на­ции. В свя­зи с этим, по его мне­нию, ар­гу­мен­та­ция ЦБ по­нят­на. По оцен­кам юри­ста, вы­не­се­ние ре­ше­ния су­да пер­вой ин­стан­ции зай­мет не боль­ше по­лу­го­да, на всю про­це­ду­ру оспа­ри­ва­ния до окон­ча­тель­но­го раз­ре­ше­ния спо­ра по­тре­бу­ет­ся 10–11 ме­ся­цев. Клю­че­вой нор­мой, ко­то­рую бу­дет при­ме­нять ЦБ, ста­нет ст. 10 ГК РФ (пре­де­лы осу­ществ­ле­ния граж­дан­ских прав). «Ес­ли ме­недж­мент небла­го­по­луч­но­го бан­ка пре­ми­ру­ет сам се­бя, это мож­но трак­то­вать как дей­ствия, на­прав­лен­ные во вред кре­ди­то­рам», — до­бав­ля­ет он. Юрист бю­ро «Де­ло­вой фар­ва­тер» Кри­сти­на Май­о­ро­ва до­бав­ля­ет, что №127-ФЗ «О несо­сто­я­тель­но­сти (банк­рот­стве)» поз­во­ля­ет при­знать сдел­ку, со­вер­шен­ную кре­дит­ной ор­га­ни­за­ци­ей до даты на­зна­че­ния вре­мен­ной ад­ми­ни­стра­ции, недей­стви­тель­ной по за­яв­ле­нию ру­ко­во­ди­те­ля вре­мен­ной ад­ми­ни­стра­ции.

«В слу­чае при­зна­ния вы­плат неза­кон­ны­ми сдел­ки бу­дут счи­тать­ся недей­стви­тель­ны­ми, сто­ро­ны долж­ны вер­нуть­ся в преж­нее по­ло­же­ние, то есть те, кто по­лу­чил неза­кон­ные бонусы, бу­дут обя­за­ны их вер­нуть, — го­во­рит Игорь Ду­бов. — Ес­ли ЦБ со­чтет нуж­ным об­ра­тить­ся в след­ствен­ные ор­га­ны, лиц, при­ни­мав­ших ре­ше­ния об их вы­пла­те, мо­гут при­влечь к от­вет­ствен­но­сти за зло­упо­треб­ле­ния или хи­ще­ния».

Банк без прав­ле­ния

Вме­сте с тем так­же в чет­верг «От­кры­тие» рас­кры­ло ин­фор­ма­цию о том, что на­блю­да­тель­ный со­вет бан­ка «ФК От­кры­тие» сво­им ре­ше­ни­ем осво­бо­дил от должности пре­зи­ден­та бан­ка Ру­бе­на Аган­бе­гя­на. В со­об­ще­нии от­ме­ча­ет­ся, что ре­ше­ние об этом бы­ло при­ня­то 29 ав­гу­ста. На том же за­се­да­нии на­блю­да­тель­но­го со­ве­та бы­ло при­ня­то ре­ше­ние о пре­кра­ще­нии пол­но­мо­чий трех чле­нов прав­ле­ния «ФК От­кры­тие» — гла­вы бло­ка «Роз­нич­ный биз­нес» Еле­ны Буд­ник, гла­вы кор­по­ра­тив­но­го бло­ка Ген­на­дия Жуж­ле­ва и гла­вы ин­ве­сти­ци­он­но­го бло­ка Кон­стан­ти­на Це­ра­зо­ва. В ре­зуль­та­те число чле­нов прав­ле­ния «ФК От­кры­тие» со­кра­ти­лось с пя­ти до двух че­ло­век — свои ме­ста со­хра­ни­ли Вла­ди­мир Ры­ку­нов и гла­ва прав­ле­ния Ев­ге­ний Дан­ке­вич.

Как со­об­щи­ла пред­се­да­тель ЦБ, ряд ру­ко­во­дя­щих со­труд­ни­ков «От­кры­тия» уже по­ки­ну­ли са­ни­ру­е­мый банк. Их имена ни в ЦБ, ни в «От­кры­тии» не рас­кры­ва­ют. Вме­сте с тем пол­но­мо­чия чле­нов прав­ле­ния бан­ка бы­ли пре­кра­ще­ны од­но­вре­мен­но с при­хо­дом в него вре­мен­ной ад­ми­ни­стра­ции ЦБ. По ин­фор­ма­ции од­но­го из от­стра­нен­ных чле­нов прав­ле­ния, они про­дол­жа­ют ра­бо­ту как ру­ко­во­ди­те­ли биз­нес-бло­ков, изна­чаль­но за ни­ми за­креп­лен­ных. Од­на­ко не все топ-ме­не­дже­ры хо­дят в банк «для пе­ре­да­чи» дел ЦБ, ряд топ-ме­не­дже­ров бан­ка на­хо­дят­ся в от­пус­ке, из ко­то­ро­го «не все со­би­ра­ют­ся воз­вра­щать­ся».

В бан­ке «От­кры­тие» не ком­мен­ти­ру­ют эти све­де­ния. Пред­ста­ви­тель бан­ка огра­ни­чил­ся на этот счет лишь та­ким ком­мен­та­ри­ем: «В на­сто­я­щее вре­мя кад­ро­вые из­ме­не­ния но­сят огра­ни­чен­ный ха­рак­тер. Даль­ней­шие ша­ги мо­гут быть осу­ществ­ле­ны по ито­гам изу­че­ния со­сто­я­ния бан­ка, ко­то­рое про­во­дит вре­мен­ная ад­ми­ни­стра­ция». При этом в бан­ке на­зва­ли лишь двух топ-ме­не­дже­ров, ко­то­рые в ка­че­стве пред­ста­ви­те­лей «От­кры­тие Хол­дин­га» вза­и­мо­дей­ству­ют с вре­мен­ной ад­ми­ни­стра­ци­ей ЦБ, — это пер­вый зам­пред прав­ле­ния «От­кры­тие Хол­дин- га» Ва­дим Ку­лик и управ­ля­ю­щий ди­рек­тор «От­кры­тия» Ана­то­лий Пред­те­чен­ский.

Вы­во­ды для рын­ка

Ос­нов­ной вы­вод, ко­то­рый мож­но сде­лать из слов гла­вы ЦБ о про­бле­мах бан­ка «ФК От­кры­тие», та­ков: не­смот­ря на про­хож­де­ние острой фа­зы фи­нан­со­во­го кри­зи­са в стране, бан­ки все рав­но долж­ны кон­цен­три­ро­вать­ся на управ­ле­нии рис­ка­ми во всех на­прав­ле­ни­ях, счи­та­ет пред­се­да­тель прав­ле­ния Бан­ка Хо­ум Кре­дит Юрий Ан­дре­сов.

При этом бан­ки­ры от­ме­ча­ют, что си­ту­а­ция с бо­ну­са­ми ме­не­дже­рам «ФК От­кры­тие» мо­жет от­ра­зить­ся на по­ли­ти­ке всех бан­ков в от­но­ше­нии воз­на­граж­де­ний ру­ко­вод­ству. Тем бо­лее что Банк Рос­сии, как со­об­щи­ла Эль­ви­ра На­би­ул­ли- на, на­чал про­ра­ба­ты­вать во­прос об огра­ни­че­нии по вы­пла­те бо­ну­сов и ди­ви­ден­дов в про­блем­ных бан­ках. «Важ­ный во­прос, ко­то­рый под­ня­ла пред­се­да­тель ЦБ, — это вы­пла­та бо­ну­сов в неустой­чи­вых бан­ках, ко­то­рые мо­гут трак­то­вать­ся как вы­вод ак­ти­вов, — го­во­рит зам­пред­се­да­те­ля Ураль­ско­го бан­ков­ско­го со­ю­за Ев­ге­ний Бо­ло­тин. — Я ду­маю, что сей­час бан­ков­ский топ-ме­недж­мент бу­дет ак­ку­рат­ней с бо­ну­са­ми, мо­жет воз­ник­нуть на­сто­ро­жен­ность, и воз­мож­но, бонусы бу­дут транс­фор­ми­ро­ва­ны в окла­ды. Вы­пла­та бо­ну­сов обыч­но при­вя­за­на к ис­пол­не­нию опре­де­лен­ных биз­нес-по­ка­за­те­лей, ес­ли же они бу­дут транс­фор­ми­ро­ва­ны в окла­ды, то это мо­жет де­сти­му­ли­ро­вать бан­ков­ских ме­не­дже­ров. Но с дру­гой сто­ро­ны, это, воз­мож­но, умень­шит тя­гу бан­ков­ских ме­не­дже­ров к из­лиш­не­му рис­ку».

Опро­шен­ные РБК экс­пер­ты так­же от­ме­ча­ют, что си­ту­а­ция с вы­со­кой кон­цен­тра­ци­ей од­но­го вы­пус­ка об­ли­га­ций на ба­лан­се бан­ка мо­жет быть ак­ту­аль­ной для мно­гих рос­сий­ских бан­ков. «Объ­ем руб­ле­вых дол­го­вых цен­ных бу­маг, ко­то­рые на­хо­ди­лись на 1 ав­гу­ста на ба­лан­сах бан­ков, со­став­ля­ет при­мер­но 6,4 трлн руб., или чуть мень­ше по­ло­ви­ны все­го объ­е­ма рос­сий­ских кор­по­ра­тив­ных об­ли­га­ций, — го­во­рит Де­нис По­ры­вай. — По на­шим оцен­кам, из них по­ряд­ка 1 трлн руб. мо­жет при­хо­дить­ся на неры­ноч­ные раз­ме­ще­ния, ко­то­рые про­во­ди­лись сре­ди уз­ко­го кру­га ин­ве­сто­ров. Эти бу­ма­ги мо­гут учи­ты­вать­ся в ин­ве­сти­ци­он­ных порт­фе­лях с удер­жа­ни­ем до по­га­ше­ния, по су­ти учи­ты­ва­ют­ся как кре­ди­ты. Од­на­ко в неко­то­рых слу­ча­ях си­ту­а­ция мо­жет быть неко­то­рым об­ра­зом сход­на с си­ту­а­ци­ей в «От­кры­тии».

Преж­ний ме­недж­мент «ФК От­кры­тие» мо­жет под­пасть под уго­лов­ное пре­сле­до­ва­ние по за­яв­ле­нию ЦБ и вре­мен­ной ад­ми­ни­стра­ции. На фо­то: пред­се­да­тель ЦБ Эль­ви­ра На­би­ул­ли­на (спра­ва) и будущий ру­ко­во­ди­тель «ФК От­кры­тие» Ми­ха­ил За­дор­нов

Newspapers in Russian

Newspapers from Russia

© PressReader. All rights reserved.