«Дет­ский мир» за­крыл кни­гу

Вы­ра­же­ние «иг­рать на бир­же» в России об­ре­ло но­вый смысл: за­явок на ак­ции «Дет­ско­го ми­ра» со­бра­но в 1,5 ра­за боль­ше раз­ме­ра IPO

Vedomosti - - ПЕРВАЯ СТРАНИЦА - На­та­лья Ищен­ко Ири­на Скрын­ник Илья Усов

... Чис­ло за­явок зна­чи­тель­но пре­вы­си­ло пред­ло­же­ние, сре­ди ин­ве­сто­ров мо­гут быть ино­стран­цы

Круп­ней­ший в России про­да­вец то­ва­ров для де­тей «Дет­ский мир» раз­ме­стит­ся на Мос­ков­ской бир­же бли­же к ниж­ней гра­ни­це це­но­во­го диа­па­зо­на – 85–87 руб. за ак­цию, книга за­явок за­кры­та во втор­ник ве­че­ром, рас­ска­за­ли «Ве­до­мо­стям» три че­ло­ве­ка, близ­ких к участ­ни­кам сдел­ки.

Ор­га­ни­за­то­ры изна­чаль­но ори­ен­ти­ро­ва­ли ин­ве­сто­ров на це­ну ак­ции «Дет­ско­го ми­ра» в 85–105 руб., но на­ка­нуне за­кры­тия кни­ги за­явок сузи­ли ори­ен­тир. По сло­вам со­бе­сед­ни­ков «Ве­до­мо­стей», в хо­де сбо­ра за­явок спрос в 1,5 ра­за пре­вы­сил пред­ло­же­ние. Од­на­ко боль­шая часть за­явок бы­ла по ми­ни­маль­ной цене пред­ло­же­ния, уточ­ня­ет один из них.

По сло­вам двух ис­точ­ни­ков, сре­ди участ­ни­ков сдел­ки не бы­ло крупных якор­ных ин­ве­сто­ров, но бы­ли су­ве­рен­ные международные фон­ды, в том чис­ле «из­вест­ный араб­ский фонд». При­мер­но 25% за­явок – от ин­ве­сто­ров из стран Ближ­не­го Во­сто­ка и Азии, до­бав­ля­ет дру­гой ис­точ­ник. По­сту­пи­ла за­яв­ка от струк­ту­ры при­над­ле­жа­щей ОАЭ Mubadala, ин­ве­сти­ру­ю­щей вме­сте с парт­не­ра­ми, до­бав­ля­ет один из со­бе­сед­ни­ков. По­да­ла за­яв­ку и струк­ту­ра го­су­дар­ствен­но­го фон­да Ка­та­ра, от­ме­ча­ет че­ло­век, зна­ю­щий де­та­ли сдел­ки.

Ис­хо­дя из ниж­ней гра­ни­цы ко­ри­до­ра весь ри­тей­лер оце­нен ми­ни­мум в 62,8 млрд руб. Это до­воль­но вы­со­кая оцен­ка, го­во­ри­ли источ­ни­ки «Ве­до­мо­стей» в фон­дах, ин­те­ре­со­вав­ших­ся этим IPO. «Дет­ский мир» оце­нен в 12 при­бы­лей – та­кой муль­ти­пли­ка­тор у рос­сий­ских про­до­воль­ствен­ных ри­тей­ле­ров, ска­зал ди­рек­тор Prosperity Capital Management Алек­сей Кри­во­шап­ко.

Ин­ве­сто­ры «Дет­ско­го ми­ра» по­лу­ча­ют воз­мож­ность вло­жить­ся в «быст­ро рас­ту­щий ак­тив в роз­нич­ном сек­то­ре, ко­то­рый вы­иг­ры­ва­ет в слу­чае укреп­ле­ния руб­ля и вос­ста­нов­ле­ния внут­рен­не­го по­тре­би­тель­ско­го спро­са», от­ме­ча­ли ана­ли­ти­ки «Урал­си­ба».

Раз­мер IPO «Дет­ско­го ми­ра» со­ста­вит ми­ни­мум 21,1 млрд руб. Боль­шую часть – 14,2 млрд – по­лу­чит АФК «Си­сте­ма» Вла­ди­ми­ра Ев­ту­шен­ко­ва, ее до­ля сни­зит­ся с 72,6 до 50% плюс 1 ак­ция.

Вто­рой круп­ный про­да­вец – Рос­сий­ско-ки­тай­ский ин­ве­сти­ци­он­ный фонд (РКИФ, со­здан Рос­сий­ским фон­дом пря­мых ин­ве­сти­ций (РФПИ) и China Investment Corporation). Его до­ля со­кра­тит­ся с 23,1 до 13,1%, а фонд вы­ру­чит 6,3 млрд руб. «Ми­ни­мум 13,1% оста­нет­ся у РКИФа, по­ка мы пла­ни­ру­ем со­хра­нить эту до­лю, так как ве­рим, что ком­па­ния бу­дет ак­тив­но рас­ти еще в пер­спек­ти­ве 4–5 лет», – за­явил «Ве­до­мо­стям» ген­ди­рек­тор РФПИ и ге­не­раль­ный со­ди­рек­тор РКИФа Ки­рилл Дмит­ри­ев.

РКИФ стал со­вла­дель­цем «Дет­ско­го ми­ра» год на­зад, за­пла­тив за 23,1% «Дет­ско­го ми­ра» 9,75 млрд руб. – всю ком­па­нию то­гда оце­ни­ли в 42,2 млрд. До­ход­ность вло­же­ния РКИФа со­ста­вит 90% го­до­вых в дол­ла­рах при раз­ме­ще­нии по ниж­ней гра­ни­це, го­во­рит че­ло­век, близ­кий к од­но­му из участ­ни­ков сдел­ки.

Дмит­ри­ев на­зы­ва­ет раз­ме­ще­ние «Дет­ско­го ми­ра» «од­ним из клю­че­вых со­бы­тий в эко­но­ми­че­ской жиз­ни России в этом-про­шлом году». «Это пер­вое пост­кри­зис­ное IPO [с боль­шой ак­тив­но­стью меж­ду­на­род­ных ин­ве­сто­ров]. И это пер­вый вы­ход РКИФа из ин­ве­сти­ции, при этом очень успеш­ный, – объ­яс­ня­ет Дмит­ри­ев. – Вы­со­кий спрос со сто­ро­ны ин­ве­сто­ров и их ши­ро­кая гео­гра­фия да­ют ос­но­ва­ния го­во­рить, что эта сдел­ка от­кро­ет ры­нок раз­ме­ще­ний для дру­гих рос­сий­ских компаний. И кри­зис для при­вле­че­ния ка­пи­та­ла на от­кры­том рын­ке с этим IPO, как мне ка­жет­ся, за­вер­ша­ет­ся».

Пред­ста­ви­те­ли ин­вест­бан­ков, участ­во­вав­ших в сдел­ке, от­ка­за­лись от ком­мен­та­ри­ев ли­бо вче­ра ве­че­ром бы­ли недо­ступ­ны для жур­на­ли­стов.-

Newspapers in Russian

Newspapers from Russia

© PressReader. All rights reserved.