Привле­ка­тель­ные ин­ве­сто­ры

Управ­ля­ю­щие част­ны­ми ка­пи­та­ла­ми те­перь ста­ра­ют­ся при­вле­кать боль­ше но­вых кли­ен­ток. По оцен­кам UBS, в бли­жай­шие пять лет со­сто­я­ния жен­щин бу­дут ра­сти быст­рее, чем муж­чин. На ко­ну $5 трлн

Vedomosti - - ПЕРВАЯ СТРАНИЦА - На­деж­да Бе­ли­чен­ко Людмила Ко­валь

... Управ­ля­ю­щие круп­ны­ми част­ны­ми ка­пи­та­ла­ми те­перь ста­ра­ют­ся уде­лять боль­ше вни­ма­ния жен­щи­нам

По под­сче­там швей­цар­ско­го бан­ка UBS, со­во­куп­ное гло­баль­ное со­сто­я­ние жен­щин к 2021 г. вы­рас­тет с $13 трлн до $18 трлн, при­чем оно бу­дет ра­сти год к го­ду на 1,6% быст­рее, чем у муж­чин, пи­шет Financial Times.

По ста­ти­сти­ке, сей­час жен­щи­ны кон­тро­ли­ру­ют око­ло 30% гло­баль­ных фи­нан­со­вых ак­ти­вов, од­на­ко ин­ду­стрия фи­нан­со­вых кон­суль­тан­тов в об­щем-то иг­но­ри­ру­ет этот за­ме­ча­тель­ный факт, ука­зы­ва­ет парт­нер UFG Wealth Management Ок­са­на Ку­чу­ра.

По­сле двух лет ис­сле­до­ва­ний в UBS Wealth Management при­шли к вы­во­ду, что диа­лог с кли­ент­ка­ми сле­ду­ет строить ина­че, чем с муж­чи­на­ми, по­это­му под­раз­де­ле­ние по об­слу­жи­ва­нию со­сто­я­тель­ных кли­ен­тов UBS ре­ши­ло пе­ре­ори­ен­ти­ро­вать свою кон­суль­та­ци­он­ную служ­бу, что­бы луч­ше от­ве­чать по­треб­но­стям жен­щин, со­об­ща­ет Financial Times. Те­перь при­вле­че­ние боль­ше­го чис­ла кли­ен­тов-жен­щин яв­ля­ет­ся для бан­ка при­о­ри­те­том. В част­но­сти, в бан­ке по­явит­ся со­вет из де­вя­ти че­ло­век, не ра­бо­та­ю­щих в UBS, ко­то­рый бу­дет оце­ни­вать эф­фек­тив­ность уси­лий бан­ка по при­вле­че­нию но­вых кли­ен­ток.

Сей­час жен­щи­нам при­над­ле­жит око­ло 30% ак­ти­вов, ко­то­ры­ми управ­ля­ет UBS Wealth Management, од­на­ко за бли­жай­шие пять лет в бан­ке на­де­ют­ся «зна­чи­тель­но на­рас­тить» эту до­лю.

ОСО­БЫЙ ПОД­ХОД

В об­ще­нии с жен­щи­на­ми ак­цент дол­жен быть сме­щен в сто­ро­ну их це­лей и на­дежд, а не чи­стых ре­зуль­та­тов ин­ве­сти­ро­ва­ния. «Се­мья» и «на­сле­дие» долж­ны стать важ­ней­ши­ми ка­те­го­ри­я­ми в та­ком диа­ло­ге. Жен­щи­ны очень за­ня­ты: они стро­ят ка­рье­ру, за­бо­тят­ся о се­мье и де­тях, та­ким об­ра­зом, управ­ля­ю­щий их ак­ти­ва­ми не дол­жен за­бы­вать, что у них очень ма­ло вре­ме­ни, счи­та­ет управ­ля­ю­щий ди­рек­тор UBS Wealth Management Оль­га Мил­лер.

От­расль управ­ле­ния ак­ти­ва­ми и сред­ства­ми со­сто­я­тель­ных кли­ен­тов дол­го кри­ти­ко­ва­ли за недо­ста­точ­ный ин­те­рес к кли­ен­там-жен­щи­нам, а мно­го­чис­лен­ные ис­сле­до­ва­ния ука­зы­ва­ли, что жен­щи­ны го­раз­до мень­ше муж­чин склон­ны к ин­ве­сти­ро­ва­нию и ак­тив­но­му управ­ле­нию сво­и­ми фи­нан­са­ми.

UBS – не пер­вый управ­ля­ю­щий ак­ти­ва­ми, на­це­лив­ший­ся на жен­скую ауди­то­рию. Ком­па­ния Killik & Co, рас­по­ло­жен­ная в фе­ше­не­бель­ном лон­дон­ском рай­оне Мэй­фейр, про­во­дит ре­гу­ляр­ные се­ми­на­ры для жен­щин, ока­зав­ших­ся в «труд­ных об­сто­я­тель­ствах». Это раз­вод, рас­ста­ва­ние с парт­не­ром, его бо­лезнь или смерть – т. е. си­ту­а­ция, ко­гда жен­щине при­хо­дит­ся брать в соб­ствен­ные ру­ки кон­троль над сво­и­ми фи­нан­са­ми. Killik & Co за­пу­сти­ла этот про­ект по прось­бам сво­их кли­ен­ток. Цель еже­ме­сяч­ных се­ми­на­ров – на­учить жен­щин луч­ше кон­тро­ли­ро­вать свои сред­ства, сбе­ре­же­ния и вло­же­ния в цен­ные бу­ма­ги, а так­же оп­ти­ми­зи­ро­вать на­ло­го­об­ло­же­ние.

Ин­ду­стрия wealth management по-преж­не­му пред­став­ле­на в ос­нов­ном муж­чи­на­ми ко­то­рые, в свою оче­редь, много лет ра­бо­та­ли ис­клю­чи­тель­но с муж­чи­на­ми. «Но, по дан­ным Boston Consulting Group, боль­шин­ство жен­щин недо­воль­ны управ­ля­ю­щи­ми и счи­та­ют, что они недо­ста­точ­но адек­ват­но от­но­сят­ся к их ожи­да­ни­ям и по­треб­но­стям. По аме­ри­кан­ской ста­ти­сти­ке, 70% вдов, уна­сле­до­вав­ших со­сто­я­ние, уволь­ня­ли фи­нан­со­вых кон­суль­тан­тов – муж­чин, при этом 90% из них впо­след­ствии на­ни­ма­ли жен­щин», – рас­ска­зы­ва­ет Ку­чу­ра из UFG.

Банк UBS на­ме­рен в бу­ду­щем уве­ли­чить чис­ло жен­щин – со­труд­ни­ков это­го под­раз­де­ле­ния с ны­неш­них 25% до од­ной тре­ти.

Несмот­ря на то что со­сто­я­ния жен­щин рас­тут, в рей­тин­ге 1000 са­мых бо­га­тых жи­те­лей Ве­ли­ко­бри­та­нии, со­став­ля­е­мом га­зе­той The Sunday Times, в 2016 г. бы­ло лишь 125 жен­щин. При­чем, по сло­вам со­ста­ви­те­лей рей­тин­га, по­чти все они или име­ют до­лю в сов­мест­ном биз­не­се с му­жем или дру­ги­ми чле­на­ми се­мьи, или уна­сле­до­ва­ли свое со­сто­я­ние.

«Жен­щи­ны го­раз­до ре­же муж­чин ин­ве­сти­ру­ют са­мо­сто­я­тель­но свои за­ра­бо­тан­ные день­ги. Но при этом очень ча­сто в со­сто­я­тель­ных се­мьях жен­щи­на яв­ля­ет­ся ини­ци­а­то­ром об­ра­ще­ния к фи­нан­со­во­му кон­суль­тан­ту. Воз­мож­но, что здесь сра­ба­ты­ва­ет некий ин­стинкт са­мо­со­хра­не­ния

или за­бо­та о фи­нан­со­вом бу­ду­щем се­мьи», – де­лит­ся на­блю­де­ни­я­ми меж­ду­на­род­ный фи­нан­со­вый кон­суль­тант Иса­ак Бек­кер.

МЕНЬ­ШЕ РИС­КА

Жен­щи­ны-ин­ве­сто­ры, по-ви­ди­мо­му, не при­ем­лют риск – ча­сто в ущерб соб­ствен­ной вы­го­де, ука­зы­ва­ют кон­суль­тан­ты.

«Мужчины бо­лее то­ле­рант­ны к рис­ку, чем жен­щи­ны. Как пра­ви­ло, имен­но они склон­ны боль­шую часть порт­фе­ля ин­ве­сти­ро­вать в ак­ции, бо­лее то­го, ак­ции, ко­то­рые они вы­би­ра­ют, как пра­ви­ло, бо­лее во­ла­тиль­ны, чем ры­нок в сред­нем. Кро­ме то­го, жен­щи­ны бо­лее склон­ны бес­по­ко­ить­ся о бу­ду­щем сво­их близ­ких, пре­жде все­го де­тей. В це­лом мужчины ду­ма­ют ско­рее, как уве­ли­чить со­сто­я­ние, в то вре­мя как боль­шин­ство жен­щин хо­тят его со­хра­нить. Да­мы тя­го­те­ют ско­рее к про­стым ре­ше­ни­ям и пад­ки на вся­ко­го ро­да га­ран­тии», – де­лит­ся на­блю­де­ни­я­ми Ку­чу­ра.

«Во вре­мя об­суж­де­ния про­ек­та ин­ве­сти­ци­он­но­го порт­фе­ля я ча­сто рас­ска­зы­ваю о том, что мо­жет про­изой­ти в слу­чае кри­зи­са. Жен­щи­на все­гда по­ин­те­ре­су­ет­ся глу­би­ной воз­мож­но­го па­де­ния, и по­сле от­ве­та я, как пра­ви­ло, ви­жу силь­ное по­тря­се­ние в ее гла­зах. Мужчины бо­лее му­же­ствен­ны», – до­бав­ля­ет Бек­кер.

По дан­ным UBS, жен­щи­ны бо­лее склон­ны ин­ве­сти­ро­вать в со­ци­аль­но полезные про­ек­ты. Мил­лер го­во­рит, что сей­час банк ре­ша­ет, нуж­но ли за­пус­кать но­вые ин­ве­сти­ци­он­ные про­дук­ты, от­ве­ча­ю­щие этой по­треб­но­сти. По про­гно­зам бан­ка, к 2021 г. вло­же­ния жен­щин в со­ци­аль­но зна­чи­мые про­ек­ты со­ста­вят $2,3 трлн.

Кро­ме то­го, мно­гие ис­сле­до­ва­ния, вклю­чая опрос, про­ве­ден­ный ком­па­ни­ей Britain Thinks, по­ка­зы­ва­ют, что жен­щи­ны ча­ще чув­ству­ют се­бя неосве­дом­лен­ны­ми в ин­ве­сти­ро­ва­нии, чем мужчины (см. врез). «Мужчины мо­гут быть бо­лее уве­ре­ны в се­бе, но зна­чит ли это, что они бо­лее ком­пе­тент­ны?» – за­ме­ча­ет на это Сью Ноффк, од­на из луч­ших жен­щин – управ­ля­ю­щих ак­ти­ва­ми в Ве­ли­ко­бри­та­нии. Она управ­ля­ет Schroder Income Growth Fund Investment Trust. «Я не ду­маю, что мужчины дей­стви­тель­но бо­лее ком­пе­тент­ны в при­ня­тии та­ко­го ро­да ре­ше­ний», – го­во­рит она.

«Дей­стви­тель­но, вы­брать [ин­стру­мен­ты для ин­ве­сти­ро­ва­ния] ино­гда очень труд­но, и пра­ви­ла по­сто­ян­но ме­ня­ют­ся, – объ­яс­ня­ет Ноффк. – Ча­сто жен­щи­ны не уве­ре­ны, что мо­гут при­нять та­кое ре­ше­ние в оди­ноч­ку, и стре­мят­ся раз­де­лить его с парт­не­ром. Но ча­ще все­го они до кон­ца не по­ни­ма­ют, что де­ла­ют. Раз­ни­ца [меж­ду муж­чи­на­ми и жен­щи­на­ми] со­сто­ит в том, что жен­щи­ны стре­мят­ся это по­нять, но те­ря­ют­ся в про­фес­си­о­наль­ном жар­гоне и в ито­ге со­вер­шен­но за­пу­ты­ва­ют­ся».

А вот по сло­вам ди­рек­то­ра де­пар­та­мен­та по ра­бо­те с со­сто­я­тель­ны­ми кли­ен­та­ми УК «Аль­фа-ка­пи­тал» Ан­дрея Ба­би­я­на, сре­ди со­сто­я­тель­ных кли­ен­тов ком­па­нии по­ряд­ка 20% жен­щин, в ос­нов­ном соб­ствен­ниц биз­не­са или топ-ме­не­дже­ров, так что все они так же, как и мужчины, от­лич­но раз­би­ра­ют­ся в ин­ве­сти­ци­ях и зна­ют пра­ви­ла об­ра­ще­ния с день­га­ми. По­это­му в УК нет раз­де­ле­ний в ча­сти ин­ве­сти­ци­он­ных услуг для жен­щин.-

/ DANIEL ACKER / BLOOMBERG

Жен­щи­ны, как пра­ви­ло, из­бе­га­ют рис­ко­ван­ных вло­же­ний

Newspapers in Russian

Newspapers from Russia

© PressReader. All rights reserved.