Ам­стер­дам пред­по­чи­та­ет на­лич­ные

Гол­ланд­ская «доч­ка» Аль­фа-бан­ка вы­нуж­де­на дер­жать 400 млн ев­ро

Vedomosti - - Компании и рынки - Оль­га Адам­чук Та­тья­на Во­ро­но­ва

Ам­стер­дам­ский тор­го­вый банк (АТБ), ко­то­ро­му в 2016 г. при­шлось по­пол­нять ка­пи­тал, что­бы со­от­вет­ство­вать тре­бо­ва­ни­ям гол­ланд­ско­го ре­гу­ля­то­ра, дол­жен дер­жать бу­фер лик­вид­но­сти в 400 млн ев­ро, сле­ду­ет из меж­ду­на­род­ной от­чет­но­сти го­лов­ной струк­ту­ры Аль­фаб­ан­ка ABH Financial Limited.

Из-за до­со­зда­ния ре­зер­вов в 2015 г. ка­пи­тал АТБ со­кра­тил­ся в три ра­за, с 245 млн до 77 млн ев­ро. Из-за это­го в мар­те 2016 г. ре­гу­ля­тор по­вы­сил ми­ни­маль­ное тре­бо­ва­ние к до­ста­точ­но­сти его ка­пи­та­ла. С мар­та по сен­тябрь в 2016 г. банк не со­от­вет­ство­вал но­вым тре­бо­ва­ни­ям, при­зна­вал банк в сво­ем от­че­те. По ито­гам 2015 г. убы­ток АТБ со­ста­вил бо­лее 16 млрд руб., дан­ные за 2016 г. по­ка не до­ступ­ны.

Что­бы под­дер­жать «доч­ку», Аль­фа-банк кон­вер­ти­ро­вал суб­ор­ди­ни­ро­ван­ные де­по­зи­ты на 90 млн ев­ро в ак­ции АТБ, а ABH Holdings дал бан­ку «суб­орд» на 50 млн ев­ро. В от­чет­но­сти ABH Financial ука­за­но, что бу­фер лик­вид­но­сти банк со­здал к кон­цу 2016 г. и это бы­ло до­пол­ни­тель­ным тре­бо­ва­ни­ем – он рас­счи­тан как до­ля от роз­нич­ных сче­тов и де­по­зи­тов. Кро­ме то­го, банк был из­бав­лен от неко­то­рых кре­дит­ных рис­ков, ука­за­но в от­че­те.

Рис­ков у него бы­ло до­ста­точ­но – по ито­гам 2015 г. 58% порт­фе­ля АТБ, или 296 млн ев­ро, при­хо­ди­лось на кре­ди­ты, вы­дан­ные в Рос­сии и стра­нах СНГ (в част­но­сти, на Укра­ине). По­чти по­ло­ви­на этих кре­ди­тов – 46% – не бы­ла обес­пе­че­на за­ло­гом. В пресс-служ­бе Аль­фа-бан­ка от­ка­за­лись от ком­мен­та­ри­ев, от­ме­тив, что бу­фер со­став­ля­ет мень­ше 1% от ак­ти­вов груп­пы.

«У АТБ все­гда был зна­чи­тель­ный за­пас лик­вид­но­сти (в 2015 г. – 853 млн ев­ро), но, ве­ро­ят­но, по­сле крат­ко­вре­мен­но­го на­ру­ше­ния нор­ма­ти­вов по ка­пи­та­лу и сжа­тия ба­лан­са в 2016 г. ре­гу­ля­тор ре­шил за­кре­пить бу­фер лик­вид­но­сти в ка­че­стве обя­зан­но­сти. Уста­нов­ка ин­ди­ви­ду­аль­ных нор­ма­ти­вов – рас­про­стра­нен­ная ев­ро­пей­ская прак­ти­ка», – го­во­рит ана­ли­тик Fitch Алек­сандр Да­ни­лов. Ев­ро­пей­ский ре­гу­ля­тор ча­сто ис­поль­зу­ет эту воз­мож­ность. С ней стал­ки­ва­лись ев­ро­пей­ские «доч­ки» Сбер­бан­ка и ВТБ.

Да­ни­лов счи­та­ет, что та­кое тре­бо­ва­ние для АТБ не слиш­ком обре­ме­ни­тель­но. На АТБ при­хо­дит­ся око­ло 5% от ак­ти­вов груп­пы, объ­яс­ня­ет ана­ли­тик S&P Анастасия Тур­ды­ева. «ЕЦБ фор­ми­ру­ет тре­бо­ва­ния к до­пол­ни­тель­ным бу­фе­рам ка­пи­та­ла и лик­вид­но­сти бан­ков по ре­зуль­та­там стресс-те­сти­ро­ва­ния, при этом учи­ты­ва­ет­ся ка­че­ство ак­ти­вов и риск-про­филь бан­ка. Ви­ди­мо, в си­лу невы­со­ко­го ка­че­ства ак­ти­вов АТБ и что­бы из­бе­жать кри­зи­са лик­вид­но­сти в слу­чае су­ще­ствен­но­го от­то­ка средств кли­ен­тов, и бы­ло вы­став­ле­но тре­бо­ва­ние», – по­ла­га­ет она.

Кре­ди­ты, вы­дан­ные с ба­лан­са АТБ укра­ин­ским за­ем­щи­кам, со­кра­ти­лись со $142 млн до $30 млн за 2016 г., ука­зы­ва­ет Да­ни­лов, ак­ти­вы пе­ре­да­ны за пре­де­лы груп­пы Аль­фа-бан­ка. Про­да­жа, ско­рее все­го, про­во­ди­лась с ком­па­ни­я­ми за пре­де­ла­ми груп­пы, воз­мож­но с аф­фи­ли­ро­ван­ны­ми с ак­ци­о­не­ра­ми ком­па­нии, это поз­во­ли­ло не ухуд­шить по­ка­за­те­ли груп­пы, го­во­рит Тур­ды­ева и ука­зы­ва­ет, что до­ля про­блем­ных кре­ди­тов у Аль­фа-бан­ка сни­зи­лась с 6,9 до 4,2%.

Акционер по­ка не смог со­гла­со­вать вы­вод АТБ из со­ста­ва груп­пы с гол­ланд­ским ре­гу­ля­то­ром. «Это об­суж­да­ет­ся много лет, что­бы сни­зить нега­тив­ное вли­я­ние на ее ре­зуль­та­ты, но ре­ше­ния до сих пор нет», – го­во­рит Тур­ды­ева. АТБ от­кры­ва­ет для груп­пы до­ступ к мест­ным де­по­зи­там и поз­во­ля­ет вы­да­вать кре­ди­ты по ев­ро­пей­ско­му пра­ву, а мест­ная ли­цен­зия до­ро­го­го сто­ит, на­по­ми­на­ет Да­ни­лов.-

/ МАК­СИМ СТУЛОВ / ВЕДОМОСТИ

Владельцы Аль­фа-бан­ка Ми­ха­ил Фрид­ман (сле­ва) и Петр Авен (спра­ва) столк­ну­лись с осо­бым под­хо­дом к сво­е­му биз­не­су в Гол­лан­дии

Newspapers in Russian

Newspapers from Russia

© PressReader. All rights reserved.