Жизнь по­сле вы­со­кой ин­фля­ции

ЦБ на­ме­рен оста­но­вить вы­вод ак­ти­вов из бан­ков че­рез за­ло­го­вое кре­ди­то­ва­ние. Но для это­го ЦБ дол­жен по­лу­чить пра­во за­пре­щать бан­кам опе­ра­ции с иму­ще­ством

Vedomosti - - ПЕРВАЯ СТРАНИЦА - Ми­ха­ил Те­гин Да­рья Бо­ри­сяк Ва­ле­рия Ле­бе­де­ва

... Ми­нистр эко­но­ми­че­ско­го раз­ви­тия Мак­сим Ореш­кин об­на­ру­жил три трен­да для фи­нан­со­вой си­сте­мы Рос­сии

Ис­точ­ни­ком по­га­ше­ния кре­ди­та дол­жен быть не за­лог, а опе­ра­ци­он­ная при­быль за­ем­щи­ка. В про­тив­ном слу­чае бан­ков­ская си­сте­ма мо­жет пре­вра­тить­ся в один боль­шой лом­бард», – за­яви­ла пред­се­да­тель ЦБ Эль­ви­ра На­би­ул­ли­на. ЦБ бес­по­ко­ит ка­че­ство за­ло­гов: они низ­ко­лик­вид­ны или же их сто­и­мость ча­сто за­вы­ше­на. И ко­гда банк на­ка­нуне кра­ха че­рез та­кие за­ло­ги вы­во­дит ак­ти­вы, по­сле от­зы­ва ли­цен­зии в кон­курс­ную мас­су по­па­да­ет нечто непро­да­ва­е­мое, объ­яс­ни­ла она, кре­ди­то­ры и вклад­чи­ки стра­да­ют. По­это­му ЦБ хо­чет по­лу­чить пра­во огра­ни­чи­вать и за­пре­щать не толь­ко бан­ков­ские опе­ра­ции, но и опе­ра­ции с иму­ще­ством, в том чис­ле с за­ло­га­ми. «При опре­де­ле­нии ре­зер­вов нуж­но по­ни­мать, что опе­ра­ции с за­ло­гом мо­гут быть огра­ни­че­ны, – за­ме­ти­ла Эль­ви­ра На­би­ул­ли­на. – В ка­ком ви­де это сде­лать, по­тре­бу­ют­ся ли из­ме­не­ния в за­ко­но­да­тель­стве, в нор­ма­тив­ных до­ку­мен­тах, мы сей­час бу­дем об­суж­дать».

ЦБ боль­ше не хо­чет тер­петь об­ман недоб­ро­со­вест­ных бан­ки­ров, ко­гда те по­ка­зы­ва­ют за­ло­ги, что­бы не со­зда­вать ре­зер­вов по ссу­дам, а по­том ока­зы­ва­ет­ся, что взыс­ки­вать не­че­го, рас­суж­да­ет стар­ший ди­рек­тор Fitch Алек­сандр Да­ни­лов. С 2011 г. в со­во­куп­но­сти недо­ста­ча от та­ких опе­ра­ций пре­вы­си­ла 1 трлн руб., оце­ни­ва­ет он, а вы­вод ак­ти­вов че­рез опе­ра­ции с за­ло­га­ми – сот­ни мил­ли­ар­дов руб­лей.

В Агент­стве по стра­хо­ва­нию вкла­дов (АСВ) не смог­ли оце­нить сум­му вы­ве­ден­ных че­рез за­ло­ги ак­ти­вов. Че­ло­век, близ­кий к над­зор­но­му бло­ку ЦБ, на­по­ми­на­ет, что си­ту­а­ции с вы­во­дом за­ло­гов бы­ли в бан­ках груп­пы Ана­то­лия Мо­ты­ле­ва, Ин­ве­ст­торг­бан­ке, бан­ке «Пуш­ки­но». Из ма­те­ри­а­лов су­дов сле­ду­ет, что ак­ти­вы че­рез за­ло­ги вы­во­ди­лись и из Бан­ка Моск­вы при пре­зи­ден­те Ан­дрее Бо­ро­дине. Ре­зер­вы под обес­це­не­ние кре­ди­тов на та­кие про­ек­ты на 1 июля 2011 г., по дан­ным ауди­то­ров бан­ка, со­ста­ви­ли 134,6 млрд руб.

Из Тат­фондбан­ка, ли­шив­ше­го­ся ли­цен­зии в на­ча­ле мар­та 2017 г., схо­жим об­ра­зом про­па­ло бо­лее 3 млрд руб.: ру­ко­вод­ство по­да­ва­ло в ЦБ фик­тив­ные све­де­ния о вы­со­ко­лик­вид­ном ак­ти­ве, обес­пе­чен­ном кре­дит­ны­ми до­го­во­ра­ми, по­лу­чен­ные день­ги шли на сче­та аф­фи­ли­ро­ван­ных с бан­ком струк­тур. Око­ло 1 млрд руб. вы­ве­де­но из Вне­ш­пром­бан­ка че­рез за­ве­до­мо невоз­врат­ные за­ло­го­вые кре­ди­ты, вы­дан­ные ком­па­ни­ям, под­кон­троль­ным вла­дель­цам бан­ка.

ЦБ хо­чет вво­дить мо­ра­то­рий на срок до ше­сти ме­ся­цев на опе­ра­ции с цен­ны­ми бу­ма­га­ми и дру­гим иму­ще­ством, под­ле­жа­щим го­сре­ги­стра­ции, со­об­щил зам­пред ЦБ Ва­си­лий Поз­ды­шев, но не сле­ду­ет за­пре­щать опе­ра­ции, не свя­зан­ные с вы­во­дом ак­ти­вов, на­при­мер кон­вер­та­цию цен­ных бу­маг, на­хо­дя­щих­ся в за­ло­ге.

Фак­ти­че­ски за­прет кос­нет­ся толь­ко недви­жи­мо­го иму­ще­ства, ко­то­рое фик­си­ру­ет­ся в Ро­сре­ест­ре, рас­суж­да­ет пред­прав­ле­ния од­но­го из круп­ных бан­ков: «Но как это бу­дет ра­бо­тать? Ро­сре­естр без со­от­вет­ству­ю­ще­го ак­цеп­та от ЦБ не бу­дет при­ни­мать бу­ма­ги? Ре­ги­стри­ро­вать сдел­ку? С дру­ги­ми за­ло­га­ми во­прос еще слож­нее».

Мо­ра­то­рий на опе­ра­ции с за­ло­га­ми за­кро­ет ла­зей­ку для вы­во­да ак­ти­вов,

счи­та­ет стар­ший ана­ли­тик АКРА Ми­ха­ил До­рон­кин, но не ме­нее ост­ро сто­ит пробле­ма за­вы­ше­ния сто­и­мо­сти и лик­вид­но­сти за­ло­гов: в усло­ви­ях де­фи­ци­та ка­пи­та­ла мно­гие бан­ки ак­тив­но ис­поль­зу­ют воз­мож­ность умень­шить ре­зер­вы за счет обес­пе­че­ния. Мо­жет быть и так, что, ес­ли вы­ве­сти за­лог из рас­че­та, фак­ти­че­ски в пло­хой долг мо­жет вый­ти весь кре­дит и ре­зерв бу­дет 100%, го­во­рит со­труд­ник бан­ка из пер­вой трид­цат­ки, за­ни­ма­ю­щий­ся риск-ме­недж­мен­том.

У бан­ков есть пра­во умень­шать ре­зер­вы за счет за­ло­гов, вот ссу­ды и вы­да­ют­ся за­ве­до­мо про­блем­ным за­ем­щи­кам под яко­бы лик­вид­ный за­лог, го­во­рит До­рон­кин, но, ко­гда кре­ди­тов мно­го, оце­нить адек­ват­ность за­ло­га крайне слож­но. Боль­шин­ство невоз­врат­ных кре­ди­тов фор­маль­но бы­ли обес­пе­че­ны, это не пробле­ма вы­во­да за­ло­гов, а пробле­ма их фак­ти­че­ско­го от­сут­ствия, па­ри­ру­ет глав­ный эко­но­мист Сбер­бан­ка Ми­ха­ил Ма­тов­ни­ков.

ЦБ со­хра­нит за бан­ка­ми воз­мож­ность учи­ты­вать за­ло­ги при рас­че­те ре­зер­вов, но бу­дет вво­дить мо­ра­то­рий на опе­ра­ции с за­ло­га­ми в бан­ках, ко­то­рые по­до­зре­ва­ет в нере­аль­но­сти де­я­тель­но­сти, рас­суж­да­ет зам­пред прав­ле­ния бан­ка из пер­вой сот­ни: «Ду­маю, ни­кто не ис­пу­га­ет­ся за­яв­ле­ний ЦБ, но те, кто за­вы­ша­ет за­ло­ги или вы­во­дят их, сиг­нал точ­но уло­вят».

По­стра­дать в первую оче­редь мо­гут неболь­шие бан­ки, для ко­то­рых за­лог под­час един­ствен­ная ре­аль­ная воз­мож­ность воз­вра­та кре­ди­та, го­во­рит топ-ме­не­джер бан­ка из пер­вой два­дцат­ки. В труд­ное по­ло­же­ние по­па­дут и бан­ки с неболь­шим за­па­сом ка­пи­та­ла и вы­со­кой кон­цен­тра­ци­ей кре­дит­ных рис­ков, пре­ду­пре­жда­ет До­рон­кин, а осталь­ные мо­гут столк­нуть­ся с ро­стом сто­и­мо­сти рис­ка, од­на­ко зна­чи­тель­но­го дав­ле­ния на ка­пи­тал бан­ков­ской си­сте­мы не бу­дет.

Бан­кам при­дет­ся со­зда­вать не толь­ко до­пол­ни­тель­ные ре­зер­вы, ес­ли ре­гу­ля­тор за­пре­тит учи­ты­вать за­ло­ги, но и уже­сто­чать тре­бо­ва­ния к за­ем­щи­кам, уве­рен топ-ме­не­джер бан­ка из пер­вой сот­ни, это мо­жет озна­чать со­кра­ще­ние кре­ди­то­ва­ния.-

/ АН­ДРЕЙ ГОРДЕЕВ / ВЕДОМОСТИ

Бан­кам, ви­ди­мо, при­дет­ся от­ка­зать­ся от схе­мы с ис­поль­зо­ва­ни­ем за­ло­гов

Newspapers in Russian

Newspapers from Russia

© PressReader. All rights reserved.