电商投融资大盘点:
从资本流向看行业风向
投资代表着未来的增长形势,是财富分配的重要指标。
混乱、沉重、压抑的 2020 年终于过去了。如此糟糕的2020年,中国电商领域的投融资情况怎么样呢?
融资总额为 1174 亿元
据 IT桔子数据,2020年电商行业共获得融资322 次(含 IPO 和IPO后融资),整体来看,共计274 家电商在 2020 年获得了融资,总融资额达 1174 亿人民币,同比下降 14%(2019年电商行业总融资额是 1366 亿人民币)。
不过,这包含了 IPO 和 IPO 后融资,比如京东 2020年香港二次
上市豪取 238亿人民币,阿里 2019年香港上市豪取700 亿人民币。去掉所有 IPO二级市场融资,只看创业公司的融资情况,2020年电商创业公司融资 674 亿元,2019 年电商创业公司融资509 亿元,2020年增长 33.2% !
所以,虽然 2020年整体经济形势不太好,但电商创业的投入还是保持了大幅度增长。实际上,恰恰是疫情让众多企业意识到线上的重要性,纷纷加大线上的投入。再往前看,从 2008年金融危机到现在,似乎每一次危机,都对电商有利,这种时代的大趋势,很难阻挡。
年度融资排名前10的企业中,京东香港上市获得238 亿人民币收入,拼多多也获得了71 亿元的 IPO后融资,苏宁的云网万店获得 60亿元融资,兴盛优选两轮获得97.5亿元的融资。前 10家企业的融资总额达到 639亿元,占了年度融资额的 54.4%。很明显,融资大头都被大户人家拿去了。
IPO企业有多少?
IT桔子数据显示,2020 年上市的中国内地电商公司共计21家,最大的事件是京东香港上市,其次是完美日记在纽交所上市。21家企业上市共融资 415 亿人民币,对比
电商解决方案。
1. 生鲜电商。生鲜电商连续两年都是电商行业融资第一名,可见,资本对生鲜并没有放弃,它仍然是当前最热门的领域。
生鲜领域获得融资最多的是每日优鲜,在 2020 年获得 58.7亿元的融资,占生鲜融资额的近40%。不得不说,疫情给了每日优鲜一次绝佳机会,不但业绩暴增,还受到资本追捧。其中,中金资本、青岛国信金控是领投方。有意思的是,每日优鲜 2020 年 7月已经融到 F轮,应该是上市前的最后一轮了,不过 2020 年 12 月,青岛市政府又加入一轮,这样看来,每日优鲜离上市还会远吗?
生鲜领域第二名谊品生鲜是一家成立于 2017 年的重庆企业, 2020年获得了腾讯领投的25 亿元投资。腾讯对生鲜真是执着,不但重金布局每日优鲜,还加码谊品生鲜。
生鲜食品领域还有30 多家冻品或者食品品牌获得融资,整体来看,生鲜食品领域,无论是平台还是品牌,都有很多机会,尤其是消
费升级领域,一定值得长期投入。
2. 社区电商。跟生鲜食品领域不一样,社区电商的投资非常集中,获得融资的企业总共也没 10家,大头都被兴盛优选和十荟团拿走了。其中,兴盛优选获得97.5亿元融资,十荟团获得近 29 亿元融资,另外,同程生活获得 15 亿元左右融资。
社区电商是平台之战,加上美团、滴滴、阿里、京东,战国七雄混战,估计 2021 年,初步会见分晓。
3. 电商解决方案。第三名的电商解决方案,也是目前的重点投资领域,2020 年比 2019 年增长了144%。电商解决方案公司的特点是分散,一级市场投出的 126.3 亿元给了近 50 家公司。
其中,苏宁的云网万店还占
据了 60 亿元,苏宁这个子公司的融资比较特殊。另外,多点 Dmall以 28 亿元的融资,成为电商解决方案公司第二大融资。前两大融资公司,都是针对实体店数字化的解决方案,其他诸如ERP(聚水潭、聚客通)、导购团购(拼量网、生活有鱼、美肉商城)、B2B供应链(易买工品、悟空掌柜)、大数据营销(速网电商)等服务业务也都获得了融资,但整体融资规模都不大,将来真要上市,少不了一系列的并购。
值得注意的是,直播带货虽然很热,但获得融资的不多,主要有给快手主播找货的魔筷科技、薇
娅的母公司谦寻、有赞孵化的直播工具爱逛获得了融资,但融资额度不详。此外,腾讯还投资了一家叫成物的私域流量变现公司,主要是短视频社交电商。
如今的电商,正在从平台化向纵深化发展,一方面中小平台林立,另一方面实体零售和品牌电商的服务商越来越多,电商解决方案这个赛道,未来大有可为!
说完前三名,再看看其他电商领域细分行业。
跨境电商。包含出口和进口,不过,真正火的还是出口电商。2020 年获得融资前十名的,包含八家做出口的公司,其中两家已经成功IPO,只有豌豆公主和 KK 集团主要做进口。虽然融资额都不是特别大,但分布比较平均。当然,融资额也不代表公司规模,可能人家这一轮的融资本身就不大,出口的机会还是比较均等的,不像国内市场,几场资本大战就形成寡头割据了,由于出口的复杂性,很难形成寡头形势。另外,做出口的电商大多都在广东,看来,广东真是适合做出口业务。
化妆品电商。化妆品电商的火爆来自于完美日记的3次融资和
最终上市,总共拿下75 亿元。
大宗商品。主要关注三家:震坤行工业品、京东工业品、泰坦科技。先是京东的工业品电商获得纪源资本、红杉资本中国等A轮融资,阿里关联资本云锋基金领投了震坤行工业品电商E轮。一场工业品电商大战,不可避免。
综合电商平台。中国大陆地区获得融资较高的是爱库存获得3.2 亿 C 轮融资,投资机构是阳光保险、歌斐资产、创新工场。此外,小米集团还领投了粉象生活1.9 亿元 A轮融资,而社交电商芬香获得两轮 1.1 亿元融资。
综合电商赛道目前整体形势不如前两年火热,因为整个电商的趋势在去平台化,电商正在朝着分散的方向发展,综合电商要想走得更远,需要扎根流量池、创新运营工具。
奢侈品电商。相比 2019 年之所以有大幅度的增长,是因为趣店集团对寺库的并购,并购额6.5 亿元。不过并购之后,尚未发现有何成效,股价与业绩未见明显提升。
二手电商。2020 年没有 2019年生猛,主要是 2019 年爱回收有32.5 亿元的融资,转转有 19.5 亿元融资,而二手电商前三在 2020年的大融资都不多,爱回收有一个E轮 6.5亿元融资,转转没有融资, 2019 年融资 1.3 亿元的红布林 2020年继续拿下 1.95 亿元融资。
省市分布情况
2020 年,众多一级机构投资电商的 1174亿元,都投在了哪些省市呢?
广东位居第一,成了电商投
资第一名;北京紧随其后,与第一名差距不大;第三、第四名是上海和湖南,差距微小;湖南能够脱颖而出,拿下近 100 亿元电商投资,得益于兴盛优选;浙江、江苏、重庆属于第三梯队,陕西有一家生鲜电商彩食鲜,获得腾讯领投的 10亿元融资,所以排名也不错。
上榜省市有20 个(不含港澳台),还有 11 个省市未能获得电商资本的青睐,还需要加油啊。当然,这里统计的只是电商行业在一级市场的投融资情况,2020 年没有电商资本进入,还有其他资本进入,每个省市的优势都不一样,我们只是提供了一个切面供大家观察而已。
超级巨头的投资情况
最后,我们再观摩一下腾讯、阿里、京东等超级巨头的投资情况。
先看下腾讯参与的投资,腾讯参与的投资,未必就是腾讯系,除非是领投或者占比较大的股份。从 IT 桔子统计的数据来看,腾讯在 2020 年领投了 9 家电商公司,在泛生鲜领域(含社区电商)更是投资了兴盛优选、每日优鲜、多点Dmall、谊品生鲜、彩食鲜等。一个赛道,多个选手,都是细分领域或者区域的老大,腾讯这手笔、这力道,把生鲜拿捏得死死的。
另外,腾讯和红杉还同时投资了一家叫酒小二的公司,做同城配送。这样几个著名投资机构A 轮才投了 2000 万元,莫非就是想在酒行业 O2O占个位,对标阿里投资的 1919 酒类直供?
说到阿里,2020 年阿里自己的资本就投资了一家十荟团,B轮还是跟投,C+ 轮才领投。当然,这只是阿里投资的纯电商公司,还有对大润发收购以及对银泰、盒马的投资,阿里的投资重点在构筑零售生态,而不是抢细分电商,策略不同而已。
再看京东的投资情况,除了大手笔给了兴盛优选,以及连续投资的爱回收(二手电商),还有大健云仓(跨境电商)、集餐厨(家居家纺)、能源汇(大宗商品),
京东 2020年的投资也不算丰收。目前来看,京东侧重于垂直产业投资。最后观摩几个著名投资机构的投资战果吧。