互联网金融的风险与对策探讨

张翠平 邹若敏

21世纪以来的十多年是互联网技术突飞猛进的十多年，各行各业高举互联网大旗，互联网对人们生活产生的影响深远而广泛。与此同时，互联网与金融也高度融合，不仅提高了效率，促进了大量交易的形成，也衍生出了带有明显互联网精神的金融产品，这些金融产品凭借其所谓“高收益、低风险、高流动性”的特点，迅速占领市场，并对商业银行的传统金融产品形成竞争和威胁。在此情况下，互联网金融的缺点也逐渐显现，其诟病已久的风险问题给个人互联网金融业务带来极大的困扰。本文将试着分析在互联网条件下个人金融业务所面临的困境，并尝试从对策方面进行探究，以期为个人互联网金融业务提供有益参考。

一、互联网金融的现状及特点

随着互联网技术的飞速发展，互联网几乎渗透到我们生活中的方方面面。与此同时，在金融领域，互联网也没有停止渗透的步伐。手机支付、网 上贷款、网上银行……越来越多的互联网技术应用到传统金融行业中，并改变与影响着传统的金融业。

但是互联网与传统金融的融合并不是简单地把传统金融业务放到互联网上操作，它更多是对传统金融业务中客户与金融企业的交易模式做了深刻的改变。在传统金融中，客户由于信息渠道有限，交易方式受限，投资容易受到机构的影响，但是在互联网金融中却大大减少了这些不平等。首先，互联网高速、低成本、不受时空限制的特点融入了互联网金融中，交易方式由现场交易或电话委托变为网站或手机APP，交易不受时间、地域限制，极大优化了交易方式，提升了交易频率。其次，通过互联网，金融交易变得透明，客户可以随时监管交易进程，同时客户有了更多的投资选择，并不局限于传统的金融机构，因此现在很多第三方公司也可以提供多样化的金融服务。再次，金融各主体协作性更强，客户可以根据个人投资偏好，随时对资金在各个平台中进行调拨， 从而解决了中间环节成本问题。

二、互联网金融的形式

在互联网这一便捷的信息传递方式下，金融交易不仅更为便捷，也衍生出了更多金融产品，主要包括以下几种方式：

1.金融支付。主要由以支付宝、微信等 APP为代表的手机端第三方支付平台，以及以各种商业银行网银为代表的银行端支付组成，虽然支付宝和微信可以实现电子支付，但是也需要与各大银行签约，属于第三方支付方式，这些模式的出现增加了个人消费时的支付手段，提升了交易效率。

2.理财产品。传统的理财产品受限于交易渠道，更多地发生在个人与银行或专业金融机构之间，但互联网金融理财产品却可以由并不具备金融交易资质的平台来完成，这些平台通过发布票据理财产品将需要融资的企业和投资人直接对接，实现了票据领域的“金融脱媒”。

3. 网贷。随着民间借贷的大量需求而发展起来的一系列新的借贷模式，根据平台是否介入交易，是否有机构担保风险，

交易是个人对个人还是个人对机构分为P2P 模式、P2B模式、债权转让模式。

4. 众筹。为某一目的而在互联网上发起的资金筹集行为，任何需要资金的人或者团队都可以申请，经过相关审核批准后，在平台网站或 APP 上发布众筹消息，并说明项目情况以及募集资金。

三、互联网金融的风险

在充分体现出开放、透明、平等的互联网精神的同时，互联网金融同样存在着种种弊端和风险。

1. 在计算机技术方面。目前还没有绝对安全的方式足以保证交易万无一失，反而在交易过程中，交易账户及订单却容易受到黑客的攻击导致泄密，甚至资金被划转等问题，尤其是事故发生后却无法追查，只能放任“凶手”逍遥法外，互联网金融体系被破坏，交易者权益无法得到保障。

2. 法律法规方面。互联网金融机构还属于新生事物，在法律方面并未完全对其做出明确界定，也缺乏相应的法律法规规范其业务，部分互联网金融业务处于游离于法律和监管之外的真空地带。一些大的互联网金融产品背后有阿里巴巴、腾讯、京东等大公司背书，实际风险还在可控范围之内，但是更多类似 P2P 网贷平台却没有大的互联网公司参与，更多 是欺诈者。

3. 道德风险方面。一些互联网金融平台只是信息中介，本身不具备参与融资的资格，但在实际运行过程中为筹集资金，虚构标的形成庞氏骗局，非法融资骗钱。同时，有些小贷平台在信用体系不完善的情况下，在缺乏实物抵押的条件下，为扩大市场占有率，将钱借给不具备还款能力的人，致使借款人违约成本很低，产生大量的坏账。

4. 风险管理方面。互联网金融一方面属于新生事物，另一方面各个企业又在大肆扩张跑马圈地，对比传统的金融企业已经建立了完整的信用评估体系，互联网金融企业不仅在风险管理人才上十分缺失，更缺乏必要的风险管控手段，尤其是我国的社会信用体系还未完全建立，个人征信体系还不完善，行业整体水平不高，也就进一步加大了互联网金融的信用风险。

5. 产品方面。互联网金融产品归根结底仍是金融产品，是金融产品就有金融风险。特别是针对互联网金融产品这种新生事物，相应的监管有待完善，以至于互联网金融产品存在虚假宣传，甚至夸大宣传，以至于忽略投资者的风险承受力，但是由于互联网产品投资人心理承受能力较弱，一旦出现风吹草动，比如平台经营不善或其他负面传言都会马上引起恐慌迅速抽回资金，平台面对蜂 拥而至的兑付，在无法及时处理的情况下诸如“跑路”这样的极端乱象越来越多地发生。

四、互联网金融对个人金融的影响

互联网金融深刻地影响和改变了个人金融交易：1.交易方式的变革，不受时间、地点的限制可随时进行交易。2.交易信息的获取，个人可以通过网络或电商获取大量金融消息，以及关于交易标方、交易内容的信息。3.个性需求的满足，在互联网下不管是搜索引擎、理财网站还是手机 APP 通过对用户信息的收集，大数据云计算技术的应用，对客户需求的金融信息进行检索、排序，即可有针对性地对客户提供服务甚至推出定制产品。4.金融产品更加丰富，通过互联网很多金融需求被发掘，通过这些需求的产品化,可以让个人不管是投资还是融资有了更多的渠道和产品选择。5.金融产品透明化，由于金融产品的增加，客户获取信息的渠道增多，各个互联网金融企业在制定产品时不得不更规范，信息披露更加透明，以促使效率得到提升，社会福利最大化。

五、降低互联网金融风险的对策（一）建立完善互联网金融信用体系

对于金融来说最重要的是信用的保证，对于互联网金融

来说也是这样，要想使互联网金融事业健康发展，良好的信用保障是最为关键的一环，只有得到了用户的信任，互联网金融才能做大做强。通过信用体系的不断完善，互联网金融信用逐步的积累，互联网金融将在更多的地方得到应用，从而形成良性互动。

（二）增强互联网金融的知识普及

加强个人投资者对互联网金融的认识，不仅让他们对互联网金融有更深刻的理解，在选择投融资产品时可以选更适合自己的，更能增强投资者在互联网金融方面的安全防范意识。同时，提升个人投资者在互联网金融上的法律意识，有利于投资者在选择一个产品时可以从法律的角度审视产品、发现问题，当权益受到损害时可以用法律维护自己的权益。

（三）增强产品创新

现有的互联网产品更多是 从传统的金融产品中衍生出来的，互联网的特点并未完全发掘。个人投资者在面对传统金融产品和互联网金融产品时并未表现出特别的偏好，一旦个人投资者对互联网金融产生动摇就可能会放弃投资，为避免这种现象发生，互联网金融要加强产品方面的创新，留住个人投资者，增强在与传统金融产品竞争时的竞争力。

（四）完善法律法规

为规范互联网金融，还需尽快制定和完善现有的法律法规以及相关的风险监管规则，为互联网金融市场治理和监管提供依据。一方面是针对电子商务、电子交易、计算机信息安全专门立法，明确各方权利和义务，另一方面要完善网贷、众筹等融资模式的法律法规并纳入监管范围。

（五）加强行业自律

由参与互联网金融的各个企业通过协商、组织行业协会 等方式建立行业标准，并共同遵守、互相监管，让行业内的企业互相制约，相互监督，共同提升行业公信力。同时各企业内部从结构上完善合规治理，杜绝违法、违规现象发生，从人员上完善从业人员执业标准，提升专业化能力，为投资者提供更专业化的服务。

六、结语

综上，在互联网金融高速发展的今天，个人作为金融交易的一部分受其影响巨大。这样的背景对于个人金融而言，更是一把双刃剑，利弊共存。个人金融享受着互联网金融背景下快速便捷的红利的同时，也承担着互联网金融自身特有的风险，如技术风险、网络安全风险、道德风险等。但互联网金融是未来的发展趋势，为了赢得一个好的金融环境，应寻求化解风险，解决困境的对策。对此，建立健全互联网信用体系、增强互联网金融知识的普及、明确相关法律法规，与此同时增强互联网金融理财行业的自律，可在一定程度上化解互联网金融大背景的风险。（作者单位：中