Alternativní investice mají svá specifika
Čím dál tím více investorů se po zkušenostech z minulých let obává výkyvů na kapitálových trzích. Hledají proto jiné cesty, jak zhodnotit své volné prostředky. Stále více jich přitom objevuje alternativní investice.
Dana Jakešová
Vprůběhu globální finanční krize před 10 lety si mnoho investorů uvědomilo, jak mohou být zranitelné jejich investice nejen na akciovém, ale i dluhopisovém a peněžním trhu. Historie sice ukazuje, že v čase se i takové mimořádné výkyvy srovnají. Přesto se řada z nich začala poohlížet, čím dalším ještě své investiční portfolio doplnit. Ke slovu se tak stále častěji dostávají alternativní formy investic.
Tahounem jsou v tomto směru stále drahé kovy, zejména zlato a stříbro. I jejich cena v krátkém horizontu kolísá, někdy výrazně. Letos se zatím zlatu mimořádně daří. Na začátku srpna se jeho cena poprvé od roku 2013 vyšplhala na hranici 1 500 dolarů za troyskou unci. Krátkodobě poté spadla k 1 400 dolarům, nyní už se zase blíží zpátky k 1 500 dolarům. „Za růst ceny může větší množství faktorů,“říká Lukáš Jankovský, předseda představenstva společnosti Zlaťáky. „Nejistota na trzích je přitom jedním z významných hybatelů. „Čekají nás mezníky, které výrazně ovlivní vývoj světové ekonomiky, například brexit či obchodní válka USA s Čínou. Problém je v tom, že nikdo neví, jak dopadnou,“vysvětluje Jankovský. Faktem je, že úlohou drahých kovů není vytvářet příjem. Tyto kovy fungují především jako rezerva, jako uchovatel hodnoty.
Investovat můžete do zlatých (stříbrných) mincí nebo slitků. „Výhodou vlastnění fyzického zlata nebo stříbra je, že se jedná o hmatatelnou investici, jejíž podstata není ukryta v jedničkách a nulách,“doplňuje Jankovský. Navíc jde o diskrétní investiční nástroj. Na rozdíl třeba od nemovitostí neexistuje žádný katastr zlatých a stříbrných slitků a mincí. Určitou nevýhodou může být nižší likvidita.
Je zde ještě jedna možnost – a tou jsou spořicí programy do zlata (a dalších drahých kovů). Investovat lze od 500 korun měsíčně. Učinit tak můžete přes specializované investiční společnosti. A například Expobank nabízí takové spoření do zlata nebo stříbra přímo v rámci NEO účtu, a to formou pravidelných plateb. Banka totiž navázala spolupráci s Českou mincovnou.
V kurzu je i umění
Zajímavou alternativou netradičního investování může být také umění. Představa, že si koupíte jakýkoliv obraz a třeba za deset let ho prodáte s velkým ziskem, je však velmi zkreslená. Takhle jednoduše to nefunguje a ne každý obraz vám může vynést peníze. Obecně platí, že moderna vede nad staršími díly. Vhodnější je vybírat díla umělců, kteří za sebou mají už nějaké výstavy a jejichž díla se již objevila v různých sbírkách. V každém případě je lepší se poradit s odborníkem. A to i s ohledem na to, abyste si domů neodnesli padělek.
Volné peníze však můžete vložit například také do poštovních známek, knih, hodinek, hraček a různých dalších sběratelských předmětů.
Investice do půjček či startupů
Poměrně novou záležitostí jsou pak investice v rámci sdílené ekonomiky, například v rámci peer-to-peer půjček. Typ půjček bude záležet na platformě, kterou si pro takové investování vyberete. Některé služby nabízí půjčky, které přebírají od třetích stran, riziko je tak víc skryté. Jiné platformy schvalují všechny půjčky samy, a tím pádem řídí i riziko.
Konkrétní půjčky na dané platformě, do nichž půjdou vaše peníze, si pak můžete vybrat vy sami. Abyste však nesplakali nad výdělkem, je i v tomto případě nutné umět si investici správně vyhodnotit, vědět, jak riziko diverzifikovat, tedy rozložit. „U nás kromě této varianty nabízíme investorům i možnost, že jim portfolio vytvoříme sami na základě našich dat,“říká Jiří Humhal, finanční ředitel služby Zonky. Dodává, že se jedná o půjčky pouze fyzickým osobám.
Plusem u této formy investování je, že se vám investice vrací měsíčně v podobě pravidelných splátek. Ty je možné buď průběžně vybírat, nebo nechat výnosy reinvestovat, a zajistit si tak vyšší výnos. „Navíc funguje tzv. sekundární trh, který zvyšuje likviditu tím, že investor může prodávat své investice ostatním,“doplňuje Humhal.
Dalším novým typem alternativních investic je například crowdfunding. „Investovat lze do nadějných startupů i zavedených firem z různých odvětví. Investoři poté získávají cenné papíry, ať už dluhopisy, investiční certifikáty, anebo přímo podíly ve společnostech,“popisuje Radek Musil z Fundliftu, který je jednou z největších crowdfundingových platforem v České republice.
Ta také navázala spolupráci s Expobank. Majitelé NEO účtu tak mohou podpořit podnikatelské záměry na Fundlift přímo ze svého internetového bankovnictví. Stačí si vybrat, jak velkou částku do firem vložíte. Crowdfundingová kampaň se uzavře, jakmile dojde k naplnění cílové částky. Následně dojde k vydání cenných papírů.