Mille euro alla volta e il fondo «balla» di meno

Una strategia a ingresso graduale sul mercato è stata pensata anche da Fineco am (gruppo Finecobank), ma non prevede in abbinata un conto deposito con una remunerazione ad hoc.

Il nuovo prodotto, il Fam Target Boost, ha una durata di 5 anni e un investimento minimo di 1.000 euro. «Nelle fasi di forte volatilità, come quella attuale, la componente emotiva influenza negativamente le scelte degli investitori — spiega Fabio Melisso, ceo di Fineco am —. Con questa nuova strategia si mantiene un approccio razionale e disciplinato agli investimenti, con l’obiettivo di cogliere le opportunità anche nelle fasi di correzione».

Con un’entrata graduale nei mercati si riduce anche la volatilità del portafoglio, come mostra il grafico in pagina, che mette a confronto il fondo Fam Megatrends Target con il suo omonimo più tradizionale: il primo è meno soggetto agli alti e bassi del mercato e segue un trend più lineare.

Nello specifico, il piano lanciato da Fineco am prevede che la liquidità venga inizialmente investita in strumenti a breve termine e bassa volatilità attraverso un contenitore con diversi fondi comuni (in media il portafoglio è composto da 6-7 fondi monetari); in un arco di cinque anni, poi, attraverso un processo di decumulo, i capitali vengono gradualmente trasferiti in ulteriore fondo con obiettivi di rendimento e di volatilità scelto tra tre soluzioni, con differenti profilo di rischio: Fam Advisory 6, Fam Sustainable e Fam Megatrend. Il processo di decumulo, ovvero dell’investimento graduale nel fondo target scelto, permette di ridurre i rischi legati alla scelta del momento. La percentuale investita viene calibrata mese per mese in base al livello dei prezzi e valutata con un algoritmo. I costi complessivi calcolati su base annua variano dallo 0,68% all’1,41%.