PAGARÁ 43 MIL MILLONES DE EUROS A RWE Eon concreta acuerdo para adquirir Innogy
La transacción producirá una reconfiguración drástica dentro del sector energético de Alemania
Arash Massoudi y Tobias Buck/ Eon, la compañía alemana de servicios públicos, dio a conocer un complejo acuerdo de 43 mil millones de euros para adquirir Innogy, la empresa de energía renovable, a su accionista mayoritario RWE, al igual que una serie de swaps (intercambios) de activos que van a reformar drásticamente el sector de energía de Alemania.
Bajo los términos del acuerdo que se dio a conocer el domingo, Eon se convertirá en una empresa que se enfoque exclusivamente en ofrecer redes y servicios de energía a clientes minoristas, mientras que RWE comprará las operaciones de energías renovables de Eon e Innogy y tomará una participación de 16.7 por ciento de Eon.
El acuerdo representa una ambiciosa transformación de algunas de las compañías de energía más críticas de Europa y es una clara señal de que Eon y RWE regresan a la ofensiva después de años de reducciones y una serie de golpes regulatorios.
También representa la transacción de alto perfi l más reciente en el mercado de energía de Alemania en cuestión de meses, después de que Eon vendió en enero una participación minoritaria de su anterior fi lial Uniper a la fi nlandesa Fortum por 3 mil 800 millones de euros.
Eon adquirirá la participación de 76.8 por ciento que tiene RWE en Innogy al ofrecer una com- binación de acciones de nueva emisión y activos. Además de las operaciones de energía renovable, RWE recibirá participaciones minoritarias de Eon en dos plantas nucleares operadas por RWE, el negocio de almacenamiento de gas de Innogy y su participación en Kelag, el proveedor austriaco de energía. A cambio, RWE pagará a Eon mil 500 millones de euros en efectivo.
Eon hará una oferta en efectivo con un valor total de 40 euros por acción, incluidos los pagos futuros de dividendos a los inversionistas de Innogy, que se separó de RWE en 2016, con valor de más de 5 mil millones de euros.
El acuerdo le da una valoración de capital a Innogy de 22 mil millones de euros. Las acciones de Innogy cerraron la semana pasada a 34.53 euros, lo que le da una valoración bursátil de 19 mil 100 millones de euros. La compañía tiene una deuda neta de alrededor de 21 mil millones de euros.
La adquisición de Innogy se produce después de un periodo difícil para la dirección de Eon. Peter Terium renunció a su puesto de director ejecutivo en diciembre, después de una advertencia de utilidades que hizo que las acciones de la compañía tuvieran una caída de 13 por ciento. Uwe Tigges, quien antes trabajó como miembro del consejo de administración a cargo del personal, lo reemplazó de manera interina. La semana pasada se dio a conocer que Bernhard Günther, director fi nanciero, sufrió un ataque con ácido por parte de unos agresores desconocidos. Quedó gravemente herido y sigue en el hospital.
El acuerdo marca el cambio más grande de Eon y RWE desde que recibieron un fuerte golpe por el llamado Energiewende, el cambio radical de Alemania de