НИ РОЗНИЦЫ, НИ КО­МИС­СИЙ

Ekspert - - СОДЕРЖАНИЕ -

В по­след­ние го­ды ос­нов­ным ис­точ­ни­ком ро­ста до­хо­дов бан­ков бы­ли ко­мис­си­он­ные до­хо­ды. Сей­час их рост за­тор­мо­зил­ся, но бан­ки на­де­ют­ся, что си­ту­а­ция раз­вер­нет­ся: но­вых мо­де­лей раз­ви­тия для сек­то­ра по­ка не вид­но

В по­след­ние го­ды ос­нов­ным ис­точ­ни­ком ро­ста до­хо­дов бан­ков бы­ли ко­мис­си­он­ные до­хо­ды. Сей­час их рост за­тор­мо­зил­ся, но бан­ки на­де­ют­ся, что си­ту­а­ция раз­вер­нет­ся: но­вых мо­де­лей раз­ви­тия для сек­то­ра по­ка не вид­но

Ко­мис­си­он­ные до­хо­ды Сбер­бан­ка в пер­вом квар­та­ле 2020 го­да со­кра­ти­лись на 15% по срав­не­нию с чет­вер­тым квар­та­лом 2019-го, с 148,3 млрд до 126,4 млрд руб­лей. Вполне воз­мож­но, это пер­вый при­знак то­го, что мо­дель ро­ста бан­ков­ско­го биз­не­са, ос­но­ван­ная на ко­мис­си­ях, пе­ре­ста­ет ра­бо­тать. Так уже про­изо­шло с преды­ду­щей мо­де­лью, ос­но­ван­ной на роз­нич­ном кре­ди­то­ва­нии. Она не смог­ла спра­вить­ся с от­сут­стви­ем ро­ста ре­аль­ных до­хо­дов на­се­ле­ния и по­стра­да­ла от мер по огра­ни­че­нию необес­пе­чен­но­го по­тре­би­тель­ско­го кре­ди­то­ва­ния.

В по­след­ние го­ды ос­нов­ным ис­точ­ни­ком ро­ста до­хо­дов бан­ков бы­ли ко­мис­си­он­ные до­хо­ды. По дан­ным ЦБ, со­во­куп­ные чи­стые про­цент­ные до­хо­ды рос­сий­ских бан­ков за 2019 год со­кра­ти­лись на 3,3% по срав­не­нию с пред­ше­ству­ю­щим го­дом, а ко­мис­си­он­ные до­хо­ды, на­обо­рот, вы­рос­ли на 18%. Это про­ис­хо­ди­ло во мно­гом за счет ро­ста без­на­лич­но­го обо­ро­та. Впро­чем, сыг­ра­ли роль и дру­гие фак­то­ры. «Свя­зан­ные с ко­мис­си­я­ми рис­ки мень­ше, а ко­мис­сию круп­ные иг­ро­ки мо­гут на­вя­зать до­ста­точ­но боль­шую. При на­шем вы­со­ком уровне ста­вок про­цент­ные до­хо­ды тя­же­ло да­ют­ся не толь­ко кре­ди­то­рам, но и за­ем­щи­кам. Ко­мис­сию же кли­ен­ты за­ме­ча­ют мень­ше, чем про­цен­ты по кре­ди­там», — по­яс­ня­ет пре­зи­дент Ас­со­ци­а­ции рос­сий­ских бан­ков (АРБ) Га­ре­гин То­су­нян. К то­му же по­вы­шен­ное вни­ма­ние Бан­ка Рос­сии к кре­ди­то­ва­нию не по­мо­га­ло рас­ти опе­ра­ци­он­ным до­хо­дам бан­ков срав­ни­мы­ми с ко­мис­си­он­ны­ми до­хо­да­ми тем­па­ми. Сей­час же рост ко­мис­си­он­ных до­хо­дов столк­нул­ся с ря­дом пре­пят­ствий, и бан­кам нуж­но бу­дет адап­ти­ро­вать­ся к но­вой си­ту­а­ции.

Вре­мен­ные слож­но­сти

По­ми­мо вя­ло­те­ку­ще­го кри­зи­са и по­след­ствий мер борь­бы с ко­ро­на­ви­ру­сом на ко­мис­си­он­ных до­хо­дах ска­за­лись и не­ко­то­рые спе­ци­фи­че­ские фак­то­ры. Один из них — рост спро­са на на­лич­ные день­ги, ко­то­рый на­блю­дал­ся в по­след­ние ме­ся­цы, а как след­ствие, и воз­мож­ное сни­же­ние без­на­лич­но­го обо­ро­та. «Ска­чок спро­са на на­лич­ные день­ги (март — пер­вая по­ло­ви­на ап­ре­ля) про­изо­шел по при­чине сов­па­де­ния несколь­ких фак­то­ров. Это опа­се­ния граж­дан от­но­си­тель­но то­го, что в пе­ри­од са­мо­изо­ля­ции бан­ков­ские опе­ра­ции бу­дут недо­ступ­ны; неопре­де­лен­ность от­но­си­тель­но про­дол­жи­тель­но­сти огра­ни­че­ний; объ­яв­ле­ние о вве­де­нии налогов на бан­ков­ские вкла­ды ве­ли­чи­ной свы­ше мил­ли­о­на руб­лей, — объ­яс­ня­ет экс­перт ЦМАКП Ре­нат Ах­ме­тов. — Воз­мож­но, не­ко­то­рые ра­зо­вые скач­ки сня­тия граж­да­на­ми на­лич­ных де­нег с карт и сче­тов со­хра­нят­ся вплоть до окон­ча­ния пе­ри­о­да са­мо­изо­ля­ции, но го­во­рить об этом как о на­ме­тив­шей­ся тен­ден­ции я бы не стал. С на­ча­лом воз­вра­та к обыч­ной жиз­ни спрос на на­лич­ные сред­ства вер­нет­ся к уров­ню на­ча­ла го­да».

Ру­ко­во­ди­тель про­ек­тов Ана­ли­ти­че­ско­го цен­тра «Экс­перт» Сер­гей Се­ля­нин со­гла­сен с тем, что рост без­на­лич­но­го обо­ро­та не ис­чер­пал се­бя, не­смот­ря на

то что по­след­ние несколь­ко лет он рос на 25–30% в год (см. гра­фик 1). «Си­сте­ма быст­рых пла­те­жей, ко­гда к ней под­клю­чит­ся Сбер­банк, бу­дет сти­му­ли­ро­вать ис­поль­зо­ва­ние без­на­лич­ных рас­че­тов еще боль­ше. В мар­те-ап­ре­ле ожи­да­ет­ся сни­же­ние остат­ков на сче­тах физ­лиц. На волне нега­тив­ных ожи­да­ний, да еще и по­сле неосто­рож­ных за­яв­ле­ний о воз­мож­но­сти ис­поль­зо­ва­ния вкла­дов для фи­нан­си­ро­ва­ния борь­бы с эпи­де­ми­ей лю­ди ре­ши­ли снять на­лич­ные. Но, ду­маю, как с греч­кой: ажи­о­таж прой­дет, и все вер­нет­ся на­зад», — уве­рен Сер­гей Се­ля­нин.

Не толь­ко ин­те­рес к на­лич­ным

Од­на­ко с Си­сте­мой быст­рых пла­те­жей (СБП) все не так про­сто: она, не­со­мнен­но, сти­му­ли­ру­ет уве­ли­че­ние до­ли без­на­лич­но­го обо­ро­та, осо­бен­но с вво­дом в экс­плу­а­та­цию опла­ты с по­мо­щью QR­ко­дов, од­на­ко не ко­мис­си­он­ные до­хо­ды бан­ков. «Ввод в дей­ствие СБП от­ри­ца­тель­но ска­зал­ся на ко­мис­си­он­ных до­хо­дах бан­ков, осо­бен­но с уче­том то­го, что Банк Рос­сии при­нял ре­ше­ние сде­лать пла­те­жи до ста ты­сяч руб­лей бес­плат­ны­ми. Это по­дав­ля­ю­щая часть пла­те­жей че­рез СБП. Бан­ки бы­ли вы­нуж­де­ны вло­жить­ся в этот сер­вис, те­перь же они те­ря­ют день­ги на этих вло­же­ни­ях», — по­яс­ня­ет глав­ный ана­ли­тик Сбер­бан­ка Ми­ха­ил Ма­тов­ни­ков.

Не в по­след­нюю оче­редь без­на­лич­ный обо­рот рос бла­го­да­ря щед­рым бо­ну­сам за то, что лю­ди рас­пла­чи­ва­лись кар­той: кеш­бе­ку, про­цен­там на оста­ток и т. д. Но в по­след­нее вре­мя не­ко­то­рые бан­ки на­чи­на­ют со­кра­щать кеш­бек и дру­гие про­грам­мы ло­яль­но­сти, что то­же мо­жет от­ри­ца­тель­но ска­зать­ся на ро­сте без­на­лич­но­го обо­ро­та. На­при­мер, Хо­ум кре­дит банк, Кре­дит Ев­ро­па банк и Газ­пром­банк от­ме­ни­ли кеш­бек на по­куп­ки в ин­тер­нет-ма­га­зи­нах, за опла­ту кар­та­ми в ин­тер­нет-ма­га­зи­нах, вклю­чая до­став­ку про­дук­тов. Для бан­ков эта ме­ра вы­нуж­ден­ная. «Ре­гу­ля­тор и на­ши за­ко­но­да­те­ли под вли­я­ни­ем тор­го­во­го лоб­би ре­ши­ли, что сто­и­мость без­на­лич­ных рас­че­тов в на­шей стране очень ве­ли­ка. В част­но­сти, в пе­ри­од кри­зи­са бы­ло при­ня­то ре­ше­ние, что все ко­мис­сии по он­лайн-по­куп­кам в ин­тер­не­те (этот сек­тор боль­ше дру­гих вы­иг­рал от кри­зи­са, но его ре­ши­ли под­дер­жать) бы­ли уста­нов­ле­ны на уровне од­но­го про­цен­та. До это­го они бы­ли в рай­оне 1,5–1,7 про­цен­та — до­воль­но се­рьез­ное со­кра­ще­ние, — рас­ска­зы­ва­ет Ми­ха­ил Ма­тов­ни­ков. — Ко­гда по­дав­ля­ю­щая часть те­ку­ще­го обо­ро­та идет по низ­ким став­кам, бан­ки не мо­гут под­дер­жи­вать щед­рые про­грам­мы ло­яль­но­сти». Впро­чем, это вре­мен­ная ме­ра, и по­сле пер­во­го ок­тяб­ря, ко­гда кри­зис­ные огра­ни­че­ния на ко­мис­сии пе­ре­ста­нут дей­ство­вать, си­ту­а­ция долж­на вер­нуть­ся в нор­му.

Глав­ный ана­ли­тик Сбер­бан­ка так­же на­по­ми­на­ет, что су­ще­ствен­ная часть ко­мис­си­он­ных до­хо­дов бан­ков свя­за­на с про­да­жей стра­хо­вок по кре­дит­ным и дру­гим про­дук­там. Сей­час бу­дет рез­кое па­де­ние вы­да­чи кре­ди­тов, осо­бен­но по­тре­би­тель­ских, так что эта часть до­хо­дов то­же сни­зит­ся. «Все эти вы­зо­вы но­сят неструк­тур­ный ха­рак­тер. Это проблемы те­ку­ще­го го­да. Они мо­гут при­ве­сти к то­му, что ко­мис­си­он­ные до­хо­ды бан­ков по ито­гам го­да упа­дут где-то на два­дцать про­цен­тов. Од­на­ко это не озна­ча­ет, что они на этом уровне оста­нут­ся и не нач­нут сно­ва рас­ти», — от­ме­ча­ет Ми­ха­ил Ма­тов­ни­ков.

Боль­шин­ство экс­пер­тов так­же счи­та­ет, что сни­же­ние тем­пов ро­ста или да­же па­де­ние ко­мис­си­он­ных до­хо­дов — вре

Су­ще­ствен­ная часть ко­мис­си­он­ных до­хо­дов бан­ков бы­ла свя­за­на с про­да­жей стра­хо­вок по кре­дит­ным и дру­гим про­дук­там. Сей­час бу­дет рез­кое па­де­ние вы­да­чи кре­ди­тов, осо­бен­но по­тре­би­тель­ских, так что эта часть до­хо­дов умень­шит­ся

Newspapers in Russian

Newspapers from Russia

© PressReader. All rights reserved.