Los clientes vuelven al ‘ladrillo’ y al depósito, según Efpa

El 64% de los asesores financieros afirma que los inversores adoptan un perfil más cauto

Casi dos tercios de los asesores financieros (64%) creen que los clientes han adoptado un perfil más conservador en los dos últimos años, invirtiendo en productos de bajo riesgo, por su preocupación por preservar el capital, frente a un 15% que considera que, de forma general, los clientes se decantan por inversiones más arriesgadas, para tratar de lograr rentabilidades que compensen la inflación y evitar una pérdida de poder adquisitivo.

Así se desprende de una radiografía del asesoramiento financiero que ha elaborado Efpa España, donde han participado cerca de 500 profesionales.

La inflación sostenida durante muchos meses está provocando algunos cambios en el diseño de las carteras de inversión. Más de la mitad de los asesores (51%) ve a los clientes apostando por una vuelta a la inversión en inmobiliario, así como a los depósitos y cuentas remuneradas, mientras que el 27% cree que, en el escenario actual, hay una mayor preponderancia por los productos de renta fija, tras un tiempo ofreciendo unas rentabilidades casi inexistentes. Solo un 13% cree que están apostando hacia la construcción de carteras donde la renta variable tenga más peso.

Dos tercios de estos profesionales tienen claro que, actualmente, el cliente prioriza la seguridad para preservar el capital, aunque casi tres de cada diez (29%) apuestan por la obtención de una rentabilidad sostenida en el largo plazo.

Casi siete de cada diez asesores (67%) apuntan a la situación de los mercados y el impacto de sus inversiones como la principal preocupación de sus clientes, frente al 29% que piensa en la inflación. El 56% de los profesionales ha detectado un incremento en el interés por ahorrar para la jubilación, por parte de los clientes particulares, pero solo el 18% además piensa que, de forma generalizada, ese interés ya se traduce en toma de decisiones para complementar la pensión pública.

Por otro lado, el 84% de los profesionales del asesoramiento y la planificación en España cree que en los dos últimos años se ha producido una mejora en el nivel de educación financiera. A pesar de ello, dos tercios continúan creyendo que el nivel está todavía por debajo del de otros países de nuestro entorno.