El Santander agita la política de comisiones en la banca
El nuevo escenario de tipos cero fuerza a las entidades a aumentar las fórmulas para vincular a los clientes e incrementar beneficios
El Banco Santander marcó esta semana una nueva estrategia bancaria basada en recuperar el cobro de comisiones a los clientes vinculados con nómina a cambio de ofrecer unas remuneraciones que compensen ese coste para la mayoría. El lanzamiento de su producto en España, importado desde el Reino Unido, coincide en el tiempo con el llamamiento hecho por el subgobernador del Banco de España, Fernando Restoy, desde Barcelona, de ir acabando, poco a poco, con “la política de comisiones cero”.
Todo este proceso se da en un momento en el que la banca debe enfrentarse al reto de ser rentable en un entorno de tipos de interés muy bajos, cercanos al 0%. Es una situación singular para la banca tra- dicional que obliga a las entidades a reducir sus costes (ajuste de empleo y de red de oficinas) y el aumento de los ingresos. Las comisiones son un elemento determinante para incrementar sus beneficios.
La propuesta del Santander consiste esencialmente en devolver al cliente entre un 1 y un 3% de determinados recibos y remunerar los saldos de la cuenta con entre un 1 y un 3%, con un límite de 15.000 euros al año. De hecho, desde hace años, Banc Sabadell y Banco Popular mantienen políticas similares: devolver un porcentaje de los recibos pero –a diferencia del Santander– no cobran la mayoría de las comisiones básicas. BBVA, CaixaBank y Bankia tampoco cobran las comisiones más importantes y, además, ofrecen ventajas adicionales como algunos descuentos.
Para Joaquín Maudos, profesor de economía de la Universidad de Valencia, “la banca tiene cada día más difícil ganar dinero con su negocio tradicional de la intermediación”. De ahí, apunta, que “tenga que recurrir a las comisiones”. Otra cosa es, defiende, “la banca por internet, que puede no cobrar porque sus costes son muy inferiores”. Maudos explica que “el margen financiero de los bancos puede seguir cayendo porque los tipos ya están muy bajos; pero, en el lado del activo, es decir, en los préstamos, todavía podrían caer algo, con lo que tienen poco margen para ganar”.
En opinión de Manuel Romera, director del sector financiero del IE Business School, “la nueva estrategia del Santander supone un cambio espectacular de planteamiento porque va enfocada no solo a los clientes nuevos, sino también a los antiguos”. El objetivo, defiende Romera, “es fidelizar”. “La banca logró una rentabilidad para el accionista del 17,5% en los años 2006 y 2007; mientras que ahora, por ejemplo, la del Santander, se sitúa en el 7,6%”.
Históricamente, las campañas del Santander han sembrado precedentes. Es decir, han obligado a otros bancos a repensar su estrate-
gia para competir. En esta ocasión, no se trata tanto de una guerra del pasivo, sino de un cambio de planteamiento para enganchar a los clientes con el objetivo de que contraten más productos y fidelizarles.
De entrada, un cliente del Santander pagará 72 euros de comisión al año a partir de ahora (36 por la cuenta y otros 36 si solicita tarjeta de crédito), frente a los 43 euros, que pagaba hasta ahora sólo por la tarjeta de crédito. El mantenimiento de la cuenta era gratis para los clientes con nómina. De partida, el Santander ingresará 29 euros más por cada cliente que se sume al programa 123. El cliente, como máximo, recibirá de reintegro por los recibos 110 euros al mes. Y si dejan 15.000 euros de media diaria cauti- vos en la cuenta, se le retribuirá al 3%, con lo que al final del periodo recibiría una remuneración anual de 450 euros. La principal novedad es que bonificará en acciones del propio banco por el uso de la tarjeta de crédito o por aportaciones trimestrales al plan de pensiones.
Romera considera que “no se trata tanto de una guerra del pasivo, sino de una estrategia para vender más productos de la propia entidad”. De hecho, esto se convertirá en una vía para colocar más productos (léase seguros, planes de pensiones...) y arrancar así mayor cuota de mercado en esos segmentos con el consiguiente incremento de ingresos. De la misma opinión es Rolf Campos, profesor de economía del Iese, “no es una guerra del pasivo porque las entidades financieras no necesitan recurrir a los clientes para captar fondos, ya que consiguen dinero barato del BCE, sino que es una fórmula para vender otros productos”. En su opinión, “el Santander retribuirá al 3% para captar nuevos clientes porque los consumidores están muy sensibilizados con los tipos bajos, pero es igual que cuando se regalaban televisiones o cacerolas para robar clientes a otras entidades”. A lo que añade: “ese 3% de rentabilidad es un gancho”.
En el lado del activo, como se aprecia en el gráfico, las principales entidades ofrecen precios similares por las hipotecas.