四大券商明星私募FOF潮涌一周年:两家刚刚回本,这只产品一半底层基金高仓位运行!
聚焦券商FOF潮涌一周年
每经记者 陈 晨每经编辑 吴永久 成立较晚的中信信享盛世30号净值回到1元以上,3月15日净值达1.0240元,不过其余也均在0.960元以上。相反,招商FOF系列可查到6只产品,净值均在1元以下,其中表现最好的是招商智远群英荟臻选FOF7号,3月15日净值为0.9964元,最接近1元。
此外,从历史回撤来看,国泰君安FOF最为稳健。朝阳永续数据显示,国泰君安FOF成立以来最大回撤近7.5%,相反其他三大FOF最大回撤均超10%,尤其是中信FOF和招商FOF,最大回撤更是接近20%。在去年国泰君安FOF产品发售时,就有券商人士告诉《每日经济新闻》记者,其感受正如其宣传材料说的那样——买稳稳的。正如其所言,国泰君安FOF在底层基金的挑选上,稳健派系的居多。
国信FOF底层基金: 5大基金3个高仓位
《每日经济新闻》记者了解到,国泰君安全明星FOF集齐千合资本王亚伟、景林资产高云程、明达资产刘明达、宽远资产徐京德、兴全基金陈锦泉等。但是,国泰君安全明星FOF系列2018年四季度资产管理报告显示,其中并没有千合资本王亚伟的踪影。
国泰君安全明星FOF系列2018年四季度资产管理报告显示,截至2018年末,近60%配置了“其他资产”,按市值占集合资产净值比排序分别包括:宽远春晓、少数派22号、兴全春晓、景林春晓、明达春晓、朱雀春晓、淡水泉专项9期。另外,“基金投资”配置了长信利息收益货币B和富国富钱包货币。显然,千合资本旗下产品“缺席”,取而代之的是淡水泉旗下产品。
不过,《每日经济新闻》记者进一步梳理发现,与中信FOF一开始就没配置千合资本产品不同的是,国泰君安FOF之前是有配置,只是在2018年四季度才“消失”。
国泰君安全明星FOF1号2018年三季度报告显示,配置“其他资产”比例达79.03%,除了以上提到的宽远春晓、少数派22号、兴全春晓、景林春晓、明达春晓、朱雀春晓、淡水泉专项9期外,还包括千合资本旗下的昀沣5号,占净值比的4.46%。
相反,国信证券FOF当初发售中所称的明星私募旗下产品悉数在列。国信证券复利领航1号。2018年四季度报告显示,截至2018年末,分别配置拾贝颐坤、明达精选F号、希瓦小牛信融、丰岭稳健成长12期以及景林景鹏优选,合计占净值比达99.47%。另外,还持有华夏现金增利货币A。
值得一提的是,《每日经济新闻》记者获得一份国信证券复利领航系列报告,报告示显,截至2019年1月16日,景林景鹏优选仓位极高,达90%,以大消费类股为主,但净值也最低,仅0.7850元;其次是明达精选F号,仓位达80%,以医药消费为主,配置看好的寡头龙头公司,也均衡配置了一点创业板指数,净值为0.8912元;希瓦小牛信融仓位达70%,攻击能力出色、弹性大;内地房产股、金融、消费、周期均有配置,进行了一定的短中线滚动操作。
相对而言,拾贝颐坤和丰岭稳健成长12期防守稳健,回撤控制优秀,仓位均为30%。前者配置相对均衡,金融、制造业,消费和农业等均有持仓;进行了一定对冲;后者以大金融为主。
招商FOF资产报告中并没透露详细配置清单,仅表示资产净值99%配置理财产品,理财产品包括私募证券投资基金、信托计划和银行理财等。