LAS CONDICIONES PRECEDENTES
La obtención de los consentimientos necesarios para el otorgamiento de garantías.
Terminar el reperfilamiento, como parte de los 2.600 millones de dólares de liquidez.
La reducción de la flota y nuevas órdenes de aeronaves (y acuerdos de mantenimiento).
Sobre los accionistas
“Con este dinero se le entrega liquidez, se plantea que los demás accionistas le inyecten 125 millones de dólares y son recursos nuevos para que continúe su operación y que la mayoría serían invertidos en capital de trabajo (...) Al final esto es un mensaje para los acreedores”, dijo Germán Cristancho, gerente de investigaciones económicas y estrategia de Davivienda Corredores.
Como hay una opción de convertir el pago de este valor de 250 millones de dólares en acciones hay un riesgo inminente: la dilución de las acciones sería en el rango más alto de 40 % - 45 %, aunque “del porcentaje de participación de los accionistas dependerá el nivel de dilución”, agregó Cristancho. Culminación de intercambio de bonos que vencen en mayo 2020. Meta 85 %. Va en 87,22 %.
Cambios sustanciales en las iniciativas de costos e ingresos de la compañía del Plan 2021.
Contar con un balance de caja total de 550 millones de dólares, una vez ingrese el préstamo.
Es por esto que se da la opción, en primer lugar, a quienes poseen títulos preferenciales que tengan la posibilidad de suscribir bonos a 4 años y capitalización de 3 %.
“Aquí se está desarrollando el cambio de manos de la compañía. Con esto, a la pérdida de control de voto de Germán Efromovich se le suma el de la mayoría accionaria”, afirmó Sebastián Toro, fundador de la empresa de educación financiera Arena Alfa, y quién había advertido del riesgo de dilución en EL COLOMBIANO.
La acción reaccionó bien ante la noticia y en la Bolsa de Valores de Colombia cerró a 1.600 pesos, un aumento de 6,67% en la jornada. En Nueva York el alza fue de 5,29 % a 3,78 dólares