Ολοκληρώνεται η πώληση της Πειραιώς από το ΤΧΣ
Εντός του σαββατοκύριακου συνεδριάζει το Διοικητικό Συμβούλιο του Ταμείου Χρηματοπιστωτικής Σταθερότητας (ΤΧΣ) για να εγκρίνει την εισήγηση της Bank of America (BOFA), η οποία είναι και ο σύμβουλος του Ταμείου σε θέματα ρευστοποίησης της περιουσίας του. Μοναδικό θέμα ημερήσιας διάταξης, η πώληση των μετοχών της Τράπεζας Πειραιώς. Με την ολοκλήρωση - πλην απροόπτου- της συνεδρίασης αναμένεται να αποσταλεί προς έγκριση το σχετικό prospectus στην Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς. Στόχος είναι εντός της εβδομάδας να ολοκληρωθούν το offering και η πώληση υφιστάμενων μετοχών της Τράπεζας Πειραιώς, ιδιοκτησίας του Ελληνικού Δημοσίου. Υπό τη διαχείριση του ΤΧΣ βρίσκεται το 27% των μετοχών της Πειραιώς και με βάση την εισήγηση της Bank of America θα αποφασιστεί αν θα πωληθεί το 20% ή το 27% των μετοχών. Παρότι το ενδιαφέρον που έχει εκδηλωθεί στο premarketing που έχουν διεξαγάγει οι σύμβουλοι πώλησης της τράπεζας (UBS και Goldman Sachs) και το οποίο δείχνει ότι το ενδιαφέρον που εκδηλώνεται ξεπερνά το υφιστάμενο πακέτο των πωλούμενων μετοχών, υπάρχει πιθανότητα τελικά να μην διατεθεί το σύνολο (27%), αλλά το 20% τώρα και το 7% αργότερα. Ίσως επιλεγεί το πιθανό αυτό σχήμα πώλησης, καθώς εκτιμάται ότι στο μέλλον θα υπάρξει η δυνατότητα η μετοχή να διατεθεί σε υψηλότερα επίπεδα. Βάση αυτού του σκεπτικού αποτελούν τόσο η εκδηλούμενη δυναμική του τραπεζικού τομέα -με τα υπερκέρδη λόγω υψηλού επιτοκιακού spread- όσο και τα αναμενόμενα για το 2024 κέρδη της ίδιας της Πειραιώς (σύμφωνα με τη διοίκηση της τράπεζας αναμένονται κέρδη 1 δισ. ευρώ, ενώ για την περίοδο 2024-26 θα διανεμηθεί το 50% των κερδών σε μερίσματα).
Υπενθυμίζεται ότι η τρέχουσα χρηματιστηριακή αξία (market cap) της Πειραιώς ανέρχεται σε επίπεδα υψηλότερα των 5 δισ. ευρώ (5,088 δισ. ευρώ μετά το χρηματιστηριακό κλείσιμο της Πέμπτης 29/2). Κατά συνέπεια, αν το Δημόσιο πωλήσει το 20%, αναμένεται να εισπράξει άνω του 1 δισ. ευρώ, ενώ το 27% αποτιμάται σε επίπεδα κοντά στο 1,4 δισ. ευρώ. Όποια απόφαση κι αν ληφθεί, θα εκτελεσθεί μέχρι το τέλος της εβδομάδας. Υπενθυμίζεται ότι μέχρι τώρα μεγαλύτερος μετά το Δημόσιο μέτοχος της Πειραιώς είναι ο Αμερικανός μεγαλοεπενδυτής και φίλα προσκείμενος στον Ντ. Τραμπ Τζον Πόλσον, ο οποίος μέσω της εταιρείας του Paulson & Co κατέχει ήδη το 18,62% των μετοχών της. Είναι άγνωστο αν θα πάρει μέρος αγοράζοντας επιπλέον μετοχές, κάτι όμως που δεν πρέπει να αποκλειστεί.
Ακολουθεί η Attica…
Αμέσως μετά την ολοκλήρωση της πώλησης του πακέτου της Πειραιώς αναμένεται να ξεκινήσει και η διαδικασία απεμπλοκής του ΤΧΣ από τη μη συστημική Τράπεζα Αττικής (Attica Bank), που θα πραγματοποιηθεί με τη συγχώνευσή της με την Παγκρήτια Τράπεζα, η οποία ήδη από τον έλεγχο Σάλλα έχει περάσει υπό τον έλεγχο του επιχειρηματικού Ομίλου Μπάκου-Καϋμενάκη-Εξάρχου.
…και η Εθνική
Στα σχέδια του ΤΧΣ είναι να διατεθεί μέχρι τα τέλη Ιουνίου και το υπόλοιπο των μετοχών της Εθνικής που κατέχει. Υπενθυμίζεται ότι το ΤΧΣ πρόσφατα διέθεσε το 22% των μετοχών της Εθνικής Τράπεζας και κατέχει πλέον το 18,39%.
Η πώληση των μετοχών της Εθνικής θα γίνει κυρίως σε ξένους θεσμικούς επενδυτές, όπως έγινε στη συντριπτική πλειονότητα και με το 22%. Σε κάθε περίπτωση, ο ρόλος του κράτους στην Εθνική με τον μηδενισμό των μετοχών του ΤΧΣ τελειώνει για πρώτη φορά σχεδόν από ιδρύσεώς της…