Οι πρώτες «κλήσεις» για ανασχεδιασμό των τηλεπικοινωνιών
Δεσμευτική προσφορά για τη Cyta Ελλάδος κατέθεσαν οι Vodafone και Wind - Τα σενάρια για PCCW και Forthnet
Στις αρχές του επόμενου χρόνου αναμένεται να ξεκαθαρίσει το τοπίο αναφορικά με τις δύο δεσμευτικές προσφορές που κατατέθηκαν χθες για την εξαγορά της Cyta Ελλάδος, στο πλαίσιο της διαδικασίας που βρίσκεται σε εξέλιξη από τη μητρική εταιρεία και παράλληλα να τρέξει ο οικονομικός και νομικός έλεγχος (Due Diligence) για τη Forthnet.
Η Vodafone και η Wind, όπως αναμενόταν, κατέθεσαν δεσμευτική προσφορά για τη Cyta, ενώ επιβεβαιώθηκε η «Ν» που έγραψε χθες ότι παρά το γεγονός ότι είχε εκδηλώσει μη δεσμευτικό ενδιαφέρον, δεν προσήλθε στην Κύπρο για δεσμευτική προσφορά η PCCW Global, βραχίονας διεθνών δραστηριοτήτων της Hong Kong Telecom (HKT).
Είναι ωστόσο πιθανό η κινεζική PCCW να ασχοληθεί εκ νέου με την τηλεπικοινωνιακή αγορά της Ελλάδας με αφορμή τη Forthnet. Για την εισηγμένη τηλεπικοινωνιακή εταιρεία έχουν αρχίσει να κυριαρχούν σενάρια περί σημαντικού ενδιαφέροντος από επενδυτικά κεφάλαια με προοπτική να την εξαγοράσουν, υπό την προϋπόθεση όμως ενός «κουρέματος» του δανεισμού της ή μιας γενναίας αναδιάρθρωσής του με παράλληλο μετασχηματισμό της ίδιας της εταιρείας, ώστε σε δεύτερο χρόνο να καταστεί ελκυστική για την εξαγορά της από τηλεπικοινωνιακό πάροχο.
Τα παραπάνω σενάρια δεν αποκλείουν την παρουσία της Vodafone και της Wind στη διαδικασία για τη Forthnet, ακόμα και την πιθανότητα να κινηθούν συνεργαζόμενες, υποβάλλοντας από κοινού προσφορά. Πληροφορίες αναφέρουν ότι μέχρι στιγμής έχουν ενδιαφερθεί για την εισηγμένη (χωρίς βεβαίως να δεσμεύονται) επενδυτικά κεφάλαια όπως το Apollo Global Management, Pillarstone, Providence, ένα κινεζικό (που πιθανότατα συνδέεται με την PCCW) και το Golden Tree που αποτελεί βασικό μέτοχο της Wind.
Αναφορικά με τη διαδικασία για τη Cyta, οι οικονομικές προσφορές θα ανοίξουν το νέο έτος και συγκεκριμένα (εκτός απροόπτου) στις 8 Ιανουαρίου εν όψει της συνεδρίασης του διοικητικού συμβουλίου της κυπριακής εταιρείας στην Ελλάδα. Δεν είναι όμως δεδομένο ότι με το άνοιγμα των προσφορών το διοικητικό συμβούλιο της κυπριακής εταιρείας θα λάβει αμέσως αποφάσεις, εκτός αν μια από τις δύο προσφορές είναι ικανοποιητική και ταυτόχρονα σημαντικά μεγαλύτερη από την άλλη. Πιθανό θεωρείται το ενδεχόμενο να ζητηθεί από τον έναν υποψήφιο αγοραστή ή και από τους δύο να βελτιώσουν την οικονομική τους προσφορά, ειδικά αν κριθεί ότι κινούνται σε
Οι οικονομικές επίπεδο πολύ χαμηλότερο από τις προσδοκίες που έχουν αναπτυχθεί.
Στα 106 εκατ. ευρώ το ομόλογο της Wind
Στο μεταξύ, το ταμείο της Wind Ελλάς ενισχύθηκε με κεφάλαιο 106,6 εκατ. ευρώ, μετά τη νέα έξοδό της στις διεθνείς αγορές, σε συνέχεια της πρώτης έκδοσης ομολογιακού δανείου ύψους 250 εκατ. ευρώ τον Οκτώβριο του 2016. Ειδικότερα, η τηλεπικοινωνιακή εταιρεία προχώρησε σε προσφορά επιπλέον ομολογιών ύψους 75 εκατ. ευρώ υπό το υφιστάμενο ομόλογο, η οποία υπερκαλύφθηκε, κλείνοντας στα 95 εκατ. ευρώ. Με βάση την τιμή διαπραγμάτευσης του υφιστάμενου ομόλογου της Wind, η προσφορά έκλεισε με τιμή 112,25 και στα ταμεία του ομίλου μπήκαν συνολικά 106,6 εκατ. ευρώ. Το επιτόκιο είναι ίδιο με αυτό του προηγούμενου ομολογιακού (8,2%), το ύψος του οποίου -σύμφωνα με την ίδια την εταιρεία- αντανακλά το ρίσκο της χώρας.
Τα νέα κεφάλαια, μαζί με ίδια κεφάλαια που παράγει η εταιρεία από τη λειτουργία της, θα κατευθυνθούν στις συνεχιζόμενες επενδύσεις σε υποδομές νέας γενιάς, τόσο σε κινητή (4G, 4G+) όσο και σταθερή τηλεφωνία (FTTx), στην πρωτοποριακή πλατφόρμα υπηρεσιών περιεχομένου, καθώς και στη χρηματοδότηση πιθανών μελλοντικών εξαγορών.
Η διοίκηση της τηλεπικοινωνιακής εταιρείας χαρακτήρισε επιτυχημένη την άντληση των νέων κεφαλαίων, καθώς επισφραγίζει την εμπιστοσύνη της διεθνούς επενδυτικής κοινότητας στις προοπτικές της Wind και της ελληνικής αγοράς τηλεπικοινωνιών. [SID:11563079]