Experten ger råd: Så ska du spara pengar – utifrån din ålder
Börsen och ekonomin har åkt jojo de senaste åren med pandemier, krig och inflationskriser. Så hur ska man tänka med sitt sparande? – Det finns en enkel tumregel som är enkel att komma ihåg, som tar hänsyn till vilken ålder du är i, säger Arturo Arques, privatekonom på Swedbank.
Ekonomer är eniga om att styrräntan nått en topp på fyra procent och snart kommer att börja sjunka igen, vilket innebär lägre räntor på bland annat bolån. Samtidigt har Stockholmsbörsen stigit och är på nivåer som tangerar eller överträffar rekordåret 2021, då stimulanserna efter corona fick marknaden att tokrusa.
För en vanlig dödlig kan det vara rätt svårt att hänga med i svängarna – när är det egentligen rätt att spara i vad? Kommer kanske aktiemarknaden att sacka ihop igen om den nu rusar? Det tråkiga svaret för en som inte är expert eller väldigt intresserad av enskilda aktier är att sparande en långsiktig historia och att ekonomers kristallkulor ofta är rätt grumliga.
– Ska man spara i aktier och fonder ska man antingen vara daytrader och göra avslut varje dag. Och det är något som vanliga sparare inte ska ägna sig åt – det kräver också att man lägger en stor del av en dag på det. Annars ska man spara väldigt långsiktigt. Tyvärr verkar horisonten för många för placeringar vara fem år – och då finns det inte någon säkerhet om hur börsutvecklingen kommer att vara. Över en sådan tidsperiod kan den falla, säger Arturo Arques, privatekonom på Swedbank.
Arturo Arques har förutom att vara privatekonom själv en bakgrund som börsmäklare och har även varit chef för kapitalförvaltning. Det positiva han framhåller är att över en längre tidsperiod så är sparandet i aktier och fonder betydligt säkrare.
– Har du en tioårig sparhorisont på Stockholmsbörsen är sannolikheten att pengarna vuxit väldigt högt och samtidigt är det en liten risk att de minskar i värde. Och har du ett sparande på 20 år, då kommer du alltid ha fått se pengarna växa.
Att spara direkt i enskilda aktier innebär generellt en större risk än i fonder, där utvecklingen av många aktier tillsammans skapar en värdeökning.
– Sannolikheten att en enskild aktie tappar mycket i värde är rätt hög relativt sett, men att hela börsen går till noll – det har aldrig hänt, säger Arturo Arques.
Däremot kan alltså börsen alltså tappa rätt mycket om man talar i femårigt perspektiv.
– Enskilda individer måste tänka vilken riskvilja de är villiga att ta. Och sedan handlar det förstås om vad du sparar till. Du har ju ett pensionssparande och sedan ett målsparande. Har man till exempel en dröm om ett sommarställe om 20 år är det ett mål, ska du köpa en båt om fem år är det en annan horisont.
Men för att bestämma fördelningen mellan sparande som är kopplat till räntor – som generellt är lägre men säkrare – och det mer riskfyllda aktiesparandet som ger högre avkastning, finns det en enkel tumregel som personer som inte är jätteinsatta kan hålla sig till.
– Den här regeln formulerades av en känd amerikansk fondguru, John Bogle. Han sa: Ha en lika hög räntebärande andel i ditt sparande som din ålder och resten i aktier eller aktiefonder. Jag hade själv betydligt mer komplicerade uträkningar, men såg att det stämde bra med vad de kom fram till.
”Räntebärande” betyder allt där utvecklingen på sparkapitalet bestäms just genom räntor. För de flesta betyder det sparkonton i banker, men hit räknas också statsskuldväxlar, statsobligationer, likviditetsfonder, penningmarknadsfonder och obligationsfonder.
Konkret betyder det till exempel att om du är 40 år ska du enligt denna tumregel ha 40 procent av ditt sparande i konton som ökar genom räntor och 60 procent vars utveckling bestäms av börsen, antingen enskilda aktier eller aktiefonder.
Som med alla regler ska detta tas med en nypa salt – för en del personer kan det låta väl försiktigt.
– Om du är ung eller har en extremt lång sparhorisont kan man öka andelen aktier och aktiefonder mot vad den här regeln säger.
Men det innebär alltså att det är klokt att minska andelen sparande i aktier över tid – om du inte har en verklig kunskap eller till exempel har aktiesparande som hobby.
Arturo Arques understryker att fördelningen av sparandet i sig är viktigare än de faktiska placeringar du gör. Och att försöka lista ut hur börsen går i ett givet läge, är snudd på omöjligt.
ARKIVBILD: FREDRIK SANDBERG
– De bästa proffsplacerarna gör bedömningar som sträcker sig sex– nio månader, en enskild dag, vecka eller månad är det väldigt svårt att veta hur utvecklingen faktisk blir.
– Att jaga snabba pengar är ett säkert sätt att inte bli rik.
Det betyder inte att det inte kan vara klokt att i vissa lägen fördela lite mer sparmedel till det mer riskfyllda aktie- och aktiefondsparandet – ifall man har det intresset.
– Men det kan alltid vara bra att ha lite pengar – lite torrt krut – att lägga på fonder eller aktier i ett läge när marknaden gått ned, ifall du har pengar som du verkligen kan lägga på det.
Fördelningen av fonder är också viktig.
– Ha en hög andel indexfonder, alltså fonder som inte är aktivt förvaltade men som har låga avgifter, och krydda det med förvaltade fonder.
– Välj tre–fem fonder, lägg inte alla ägg i samma korg. Ta en global fond, en Sverigefond, en småbolagsfond, en branschfond och så en räntefond.